金融市场监管范例

一、金融风险控制与监管的相关理论

（一）金融风险控制理论

金融风险控制有狭义与广义之分，狭义上是指运用一定的手段对风险进行处理，为了防止进一步的损失;金融风险控制广义包括风险识别，预测，评估和预防的每一个环节，治理风险，减少损失为目标，是金融风险管理的一部分。在本文中，金融风险控制的理论是在词的最广泛意义上的金融风险控制的理论。预测和评估金融风险是金融风险控制，市场风险，信用风险，流动性风险和操作风险的前提条件是其主要控制对象，防止风险，实施全面风险管理的最终目的。

（二）金融风险控制的一般原则

金融风险控制的一般原理就是以最低的成本，最高的效率，保证利润。

1.最低成本的原则。

主要包括金融风险控制的交易成本，执行成本，机会成本和风险成本的费用。在金融风险控制的实现都应该先考虑如何以最小的成本，以达到最佳的成本。

一、我国对离岸金融市场法律监管的必要性

随着我国改革开放的不断深入，离岸金融市场的建立，对于提高我国金融业在国际金融市场的竞争力具有推动作用。我国离岸金融市场的发展现状以及存在的问题都在考验着我国应对能力。因此，我国应加强离岸金融市场的法律监管。

（一）我国离岸金融市场的发展现状批准深圳开展离岸金融业务是我国离岸金融市场发展的起点。我国首家获准开办离岸金融业务的银行是招商银行。随后，中国农业银行与中国工商银行深圳市分行、深圳发展银行（平安银行）、广东发展银行深圳分行经批准相继开办了离岸金融业务，只是，后来由于东南亚金融危机的影响，这些银行开办的离岸金融业务被叫停。2002年6月，招商银行和深圳发展银行（平安银行）又开始经营离岸金融业务。与此同时交通银行总行和浦东发展银行也开始开办离岸金融业务，因此上海从此迈入了离岸金融市场的行列。2006年5月，国务院正式批准天津滨海新区为我国的金融改革的实验区，鼓励在滨海新区进行金融创新和改革。天津滨海新区以其区域、政策等优势成为最有潜力发展离岸金融业务的地区。虽然，离岸金融市场在我国已经取得一定的成绩，但是离岸金融市场业务并不成熟。我国仍存在着离岸金融市场法律监管缺失的问题，在一定程度上阻碍了离岸金融市场的快速发展。

（二）我国对离岸金融市场法律监管的现状1997年10月23日，中国人民银行颁布了《离岸银行业务管理办法》，明确规定了离岸银行业务的行业性质、服务的针对项目及服务的业务范围、申办办法等。1998年5月13日国家外汇管理局颁布并实施的《离岸银行业务管理办法实施细则》，对离岸金融业务不能由离岸银行分支机构办理，离岸金融业务办理人员必须具有较高职业素质等做出了具体规定。后来，由于国家的高度重视，中国银行业监督管理委员会颁行《中资商业银行行政许可事项实施办法》以及《合作金融机构行政许可事项实施办法》，以及《境内机构借用国际商业贷款管理办法》、《境内机构对外担保管理办法》等，这些管理办法都对我国离岸金融市场中的银行业务做出了一些法律规定。通过对以上法律法规的制定与完善，说明我国政府在离岸金融法律监管方面做出了许多努力，并随着离岸金融市场的新情况、新形势的出现而不断调整和修改相关政策。但是，离岸金融市场的国际化与自由性决定了其在经济形势转变中的创新性与效率性。所以法律的修订必须要紧随形势的变化，否则法律调整的滞后性将会影响市场有效的优化资源配置。而目前，我国的法律法规已经明显的滞后于离岸金融市场的发展形势。例如：离岸金融市场的税收问题、离岸银行安全稳健性经营的维护问题、以及跨国监管的问题等等，我国现存法律法规并没有做出明确规定。我国对离岸金融市场法律监管存在的法律方面的欠缺，将在下文详细展开。

（三）我国离岸金融市场法律监管存在的问题目前我国离岸金融市场基本法律体系涵盖了市场准入、监管机关、离岸银行业务的范围、监管模式、检查和监督制度五个方面。尽管目前法律为我国建立离岸金融市场，开展离岸银行业务提供了基本的法律规范框架，但是在许多方面还需要改进。首先，离岸金融市场法律法规建设相对滞后。我国现存的相关法律法规已明显不能适应当前离岸金融市场的发展，对离岸银行市场准入条件、离岸税收、离岸金融内控机制等都没有明确而有效的规定。其次，离岸金融监管模式存在缺陷。我国实行内外业务分离型的市场监管模式，主要是为了提高离岸金融账户的抗风险能力与持续发展的能力，然而，此模式允许银行将在岸资金补充离岸头寸，这就增加了离岸贷款资金的收回风险，反而降低了离岸账户抵御风险的能力。再次，离岸金融市场监管机构职能单一且制定法规缺乏统一性。国家外管局的主要职能仅是监管有关外汇的事务，而离岸银行业务所涉及的内容存在于两方面，即：外汇交易业务和银行内部经营业务，因此银行的内部经营监管被忽视。而且，我国离岸金融市场的监管法律法规是各个部门根据自身的需要而制定，所以在具体执行时会不可避免的出现矛盾。各种法规的不一致性将会阻碍离岸金融市场的有效运行。最后，外汇管制过于严格。目前我国完全放开外汇管制的基本条件还不完备，所以实行内外分离型的离岸金融市场。但是基于我国的基本政策要求，我国的离岸金融业务中，外汇业务监管要求很严格。然而，资金的自由流动和与外国货币的自由兑换是离岸金融市场形成的重要条件，我国对资本项目外汇实行严格管制在一定程度上阻碍了离岸金融市场的运转。

二、完善我国离岸金融市场的法律监管

离岸金融市场要取得长足，健康的发展，就要重视离岸金融业务的法律监管。因此，我国应在充分认识并分析国内经济以及金融形势的情况下，建设合理有效的法律监管体系。

摘要:金融证券是现代经济发展中的重要组成部分，其在金融市场中占据着重要位置。在经济全球化的影响下，证券市场也得到了一定的发展。近年来，国家对证券市场的重视度不断增强，监管工作的力度也逐渐加大。但是从目前金融证券市场监管工作来看，在监管方面还存在着许多问题，不利于证券市场的发展，这就需要针对市场监管方面的问题，制定有效的对策来提高监管力度，保证金融证券市场可以稳定运行，为现代化经济的发展奠定基础。

关键词:金融证券监管;问题;对策

在当前的发展环境中，我国金融证券市场处于亚健康的状态，政府监管力度不大，缺乏完善的监管体系中，导致金融市场中存在着许多不规范的操作，想要让金融证券市场处于健康发展的状态，则需要对市场监管中存在的问题进行深入分析，制定多种有效的策略加强对市场的监督管理，避免风险因素的产生，保证市场的经济活动可以有序开展。

一、我国证券市场监管方面存在问题

(一)证券市场结构单一化

我国的产业比较多，虽然我国是发展中国家，但是产品市场在世界上占据着重要位置。但是我国证券市场起步比较晚，还处于发展的状态，整体规模也比较小。主要导致这种情况的原因是，融资制度较为落后，企业在发展的过程中融资渠道比较依赖于贷款，内部制度不完善，这就导致我国金融证券市场的结构比较单一，抑制了金融市场的发展。

(二)缺乏完善的监管制度

摘要：随着金融全球化的进程不断加快，在当今时代背景下，我国的商业银行在发展的过程当中面临着巨大的挑战，但同时也迎来了新的发展机遇。因此，商业银行要从人才培养，提升创新能力以及完善市场监督管理体系等三方面进行银行生产经营管理体系优化工作。只有有效地完成这一目标，我国商业银行才能够在全球化的金融市场当中不断地提升自身的市场竞争力，进而实现既定发展目标。本文主要就金融全球化对商业银行的影响做了简要的分析。目的在于进一步推动我国商业银行的整体发展进程。

关键词：金融；市场；全球化；商业银行；影响

一、金融全球化对商业银行的影响

其一，提升了商业银行对于金融管理人才的需求度，由于金融全球化的进程不断加快，商业银行要想获得持续有效地发展就必须要进行管理上的改革，因此对于新型的管理人才需求度正在逐渐地提升。其二，使得商业银行必须要不断地提升自身的创新能力，金融全球化导致金融市场的各项需求正在逐渐地转变，因此商业银行要想获得进一步发展就必须要不断地提升自身的创新能力，不断地对业务以及理念进行创新，以此来满足新型市场的需求。其三，金融全球化使得商业银行必须要不断地提升自身的风险管理能力，只有在高水平的风险管理下，商业银行才能够有效地应对金融全球化所带来的挑战。

二、金融全球化背景下我国商业银行存在的问题

（一）管理人才缺失，管理水平落后

在当今时代背景下，金融全球化的进程不断加快，因此全球化的金融市场对于我国的行业银行管理提出了新的要求，要求其不仅要在管理理念，管理技术以及监管操作上不断地进行变革，同时还必须要有高素质的人才作为支持。但是就目前来看，我国商业银行的人才储备量极低，进而导致管理水平一直得不到的有效提升。造成这一问题出现的主要原因有三点，其一，相关的商业银行管理人员无法准确有效地了解到人才对于商业银行应对金融全球化挑战的重要性，极为忽视人才队伍的建设工作。其二，相关的商业银行并没有在内部建立起完善的人才培训体系，培训目标不明确，培训内容不实用，培训计划不合理。其三，人才激励机制不完善，无法满足高素质人才的需求，不能为其提供良好的发展环境，最终导致银行内部的高素质人才流失。如果这一问题得不到有效解决，我国商业银行的管理人才数量将会很难得到提升，进而降低了商业银行的管理水平，使得一些金融全球化的应对措施无法落实到实际工作当中，最终制约了商业银行的整体发展进程。

[摘要]随着我国经济社会的不断发展，金融所扮演的角色日益重要，金融市场能否实现稳定发展直接关系到整个经济社会的发展，我国金融市场还存在很多的风险因素，因此强化金融风险防范显得尤为重要。经济法在规范金融市场发展和防范金融风险方面发挥了重要作用，对经济法在金融风险防范中的价值进行分析，并提出相应的应用策略，以强化经济法在金融风险防范中的应用，进而有效减少金融市场风险。

[关键词]经济法；金融市场；风险防范；应用价值

在经济发展的不同阶段都存在各类潜在风险，而金融风险一旦触发将对整个经济社会造成巨大的危害，其破坏力强、涉及面广、影响深远。经济法的作用就是对经济社会发展进行有效控制，确保经济领域各项法律法规的有效性，进而促进经济社会的平稳发展，实现对金融市场的有效监管，强化金融市场的风险防范能力。因此，经济法在金融风险防范方面具有十分重要的应用价值，比如安全性价值和效率方面的价值。通过应用经济法，可以确保金融市场的各项活动都有法可依，减小金融市场风险发生的概率，提升金融市场的风险防范能力，促进金融市场稳定持续发展。

一、在金融风险防范中经济法的价值分析

(一)安全性价值分析

经济社会的稳定发展需要对金融风险进行有效防范，如果出现金融风险则会对整个金融市场或者经济社会发展带来巨大的风险隐患。法律的出现就是要为经济社会发展提供安全保障，经济法的价值目标是确保国民经济安全稳健运行，因此经济法首先要实现安全价值目标，这也是我国金融市场和金融行业不断得以持续发展的前提。为有效规避金融风险，确保金融行业的持续发展，国家要制定相应的管理机制。金融风险的诱发因素和表现形式具有多样性，经济法在确保金融市场安全方面发挥着十分重要的作用，也有效缓解了金融风险压力，在促进金融市场及经济社会稳步发展方面具有重大贡献。科学有效的推进经济法的实施，能够有效规避各类金融风险，为金融行业的发展打造优质环境。

(二)效率价值分析

［摘要］供给侧结构性改革的宏观背景下，我国农村经济发展面临创新以及转型，金融工具作为促进我国农村经济发展的重要推动力量，充分利用金融的发展成为促进农村实体经济发展以及经济结构转型的关键举措。互联网金融作为金融市场中重要的组成部分，充分利用互联网金融的普惠性对进一步促进农村经济发展以及农村产业结构的变革具有重要意义。基于此，文章在对当前我国互联网金融发展过程中出现的问题及趋势进行分析的基础上，从创新农村金融产品服务结构、改变农民对金融的看法等多个维度为深化农村金融普惠性改革提出政策建议。

［关键词］互联网金融;农村金融普惠性;市场监管机制

当前，随着我国经济发展对农村经济发展的质量以及农村经济结构转型提出了更高的要求，供给侧结构性改革的宏观背景下，我国农村经济发展面临创新以及转型，金融工具作为促进我国农村经济发展的重要推动力量，充分利用金融的发展成为促进农村实体经济发展以及经济结构转型的关键举措。［1］随着我国互联网信息技术的发展以及大数据信息技术与金融产业的深度融合，互联网金融在最近几年发展迅速且市场规模不断扩大，成为金融市场中重要的组成部分，互联网金融以其较为方便的金融业务审核程序、简化的服务流程以及普惠性等特点成为金融市场发展的新趋势。［2］由此可见，互联网金融的普惠性对进一步促进农村经济发展以及农村产业结构的变革具有重要意义。互联网金融的迅速发展以其普惠性的特点为我国实体经济发展做出了巨大的贡献。由此可见，如何通过优化农村金融产品服务、完善农村金融的普及达到实现农村金融普惠性改革的目的成为互联网金融宏观背景下农村金融发展的必然趋势。基于此，本文首先对当前我国互联网金融发展过程中出现的问题及趋势进行分析;其次，对农村金融普惠性改革的必然性以及重要性进行分析;最后，从创新农村金融产品服务结构、改变农民对金融的看法等多个维度为深化农村金融普惠性改革提出政策建议。

1互联网金融发展趋势

当前，随着金融对实体经济发展所起到的作用越来越大以及互联网技术与金融融合的程度越来越深，互联网在为我国金融发展做出巨大贡献的同时，也带来了一些问题。

1.1互联网金融发展迅速且规模迅速扩张

互联网金融作为区别于我国传统金融业务形式的金融形式，其迅速发展为我国实体经济发展具有重要的支撑作用。但是，由于互联网金融的交易方式以及相关的金融产品服务具有一定的虚拟性，导致其在发展中有许多潜在的金融风险不能够被及时有效的识别并解决，不利于金融整体市场的运转以及资本的规范化操作。［3］由此可见，由于互联网金融产品以及交易的复杂性直接导致金融市场的发展具有一定的不稳定性，由于是支付宝等现代支付手段的多元发展以及互联网金融产品服务的增多，不利于互联网金融的监管。

一、我国货币政策传导中金融体系的现状

（一）金融体系不健全

我国资本市场起步较晚，目前我国资本市场和货币市场尚未发展到成熟阶段，我国金融体系不健全的原因是由很多因素造成的，如金融结构类型偏商业银行机构、银行所有制结构偏国有银行，银行贷款对象结构偏国有大型企业贷款等，金融体系建设难以适应经济发展的需求，致使利用金融市场这条途径传导货币政策的渠道受限，导致金融水平低下，影响了货币政策传导的效能。

（二）金融监管不到位

金融监管是世界各国面临的共同课题，当前我国金融监管理念在实践中仍存在一些问题，监管内容和范围狭窄，缺乏有效金融监管的条件，对货币市场的监管还处于事后监管的阶段，金融监管的总体水平不高。另外，我国货币市场的监管者同时也是经营者，监管过度与监管空白并存，难以体现监管的客观性以及有效性，影响了金融监管作为一个系统整体运作的效果。

二、完善我国货币金融体系的政策建议

我国金融体系的改革对货币政策机制具有重要的影响，针对我国货币政策传导中金融体系的现状，完善我国货币金融体系的政策可以从统一货币金融市场、健全货币金融体系和加强货币金融监管三个方面入手：

摘要：后危机时代是经济危机发生之后出于动荡的阶段，这个阶段经济发展的各个方面存在不平衡性和不确定性，对于投资者来说也是较难抉择的阶段。为此，对后危机时代国际金融市场的状态和投资方向进行分析具有很大的意义。本文重点阐述后危机时代国际金融市场状态和投资方向进行分析，以此更好地促进经济平稳发展。

关键词：后危机时代；国际金融；市场状态；投资方向

后危机时代是指危机过后进入平稳发展期，但是由于危机不可能真正解决，从而时代世界经济在很多方面的发展还存在不确定和不稳定，是缓和和动荡并存的时期。在后危机时代一般的投资人都会采取观望态度，不会着急做出任何投资。但是一些有远见的商人也会看准这个时机追加一些认为有价值的投资以便升值。通过这次经济危机，世界经济已经趋向好转，一些国家甚至出现经济的正增长，但是影响经济发展的危机并没有从根本上消除，也有可能导致经济的再一次衰退。从2008年开始，金融危机在受到一定影响之后，全球经济在受到第二次世界大战之后的冲击之后，各个国家针对发展情况做出相应的发展政策，中国政府通过追加4万亿元的投资来刺激经济发展，主要是投资在基础建设方面，受到经济危机的影响，失业率在一定程度上升高，但是经济回升的信心逐渐提高。工业生产也开始回暖，金融市场开始恢复正常，消费者的信心逐渐回升。金融经济的发展经历金融危机之后进入后危机时代。

一、后危机时代国际金融市场状态分析

（一）金融系统去杠杆化

后危机时代国际金融额系统地去杠杆化将会持续，虽然银行一直在盈利，但是一些大的金融机构则需要补充本金，受到重创的银行希望能够在增加本金的情况下逐渐恢复。政府在这个阶段也希望银行能够提供资金放贷，但是银行此时也会考虑自身的发展策略，以便最大程度上降低自身发展风险。银行会减少贷款数量，提升资本数额，在这个基础上才能够发放更多的贷款。这种去杠杆效益在抵押权市场比较常见，人们在买入证券时会非常谨慎，因为要能够考虑到当前房地产和经济发展还不够稳定。

（二）金融市场监管更加严格