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三方协议有什么用范文1
目前，国家支持地方本科高校向应用型大学转型，这为西部地区本科院校的电子专业带来了机遇和挑战。但目前电子专业的培养和企业的用人需求存在着严重脱节，供需不对等。因此，对西部地区本科院校电子专业进行教学改革至关重要，使其立足于地方，面向企业，让电子专业培养走出一条特色化发展道路。本文以广西师范学院的电子教学改革为例，从课程设置，教师教学能力以及校企合作三方面进行了阐述。
【关键词】
电子专业；教学改革；校企合作
随着社会经济的发展和转型，我国的大学逐步分化为研究型、专业型、应用型和技术性大学。西部地区本科院校科学研究基础薄弱，办学经费紧张，一直以立足于地方，服务于地方，面向企业为宗旨，寻求走出一条特色化发展道路。2015年教育部印发《关于引导部分地方普通本科高校向应用型转变的指导意见》，目前已有约200所高校启动了向应用型转变的试点工作，这为西部地区本科院校的发展指明了发展道路，提供了发展契机。电子专业作为西部地区本科院校的应用型专业，肩负着为西部地区电子产业输送优秀电子人才，助力西部电子企业发展的重任。以广西为例，电子产业是广西14个重点发展产业。然而，目前电子专业的教学培养和企业用人需求严重脱节，如何培养适合本地电子产业需要的人才一直是电子专业培养的难点。目前，电子专业的教学模式存在以下问题：
一、课程设置不合理
课时分配不合理，有些简单课程占据大量课时，而专业课课时被严重压缩，导致学生的有效课堂时间被浪费。学生没有掌握专业基础知识，导致后面的专业知识学习越来越吃力，有部分同学跟不上课，有些甚至放弃学习。此外，缺乏专业导论课。学生缺乏对本专业的课程设置、能力培养要求以及未来就业前景的清晰系统的认识，在学习过程中缺乏主动性，缺少融会贯通的能力，对未来前景担忧，对其未来能从事的工作没有清晰的规划和认识，直接影响培养培养的效果。
二、教师的授课能力和实践能力欠缺
目前，大学本科电子专业的教师大多来自于国内外高等院校的电子相关专业，毕业于师范类专业的电子专业教师寥寥无几。这些年轻教师在求学期间没有经过专业的教学训练，缺乏实际教学的经验。因此，针对青年教师的教学能力培训项目少之又少，青年教师缺少教学能力培训和教学经验交流的平台，教学效果参差不齐。此外，电子专业是应用型学科，要求专业教师同时具备扎实的理论基础和极强的动手能力。然而，本科院校的电子专业教师多直接从学校毕业就参加工作，没有经历过企业的培训，实践能力稍弱。同时，电子专业的发展日新月异，电子技术跟新特别快，本科电子专业教师的知识更新往往慢于电子技术的发展。
三、未形成成熟的“校企合作模式”
电子专业是应用型非常强的专业，培养出来的电子人才必须要满足企业的需要，这势必要求高校和企业建立良好的合作关系。目前西部地区电子专业人才的培养都困于校园，和企业的合作流于形式。一方面，西部地区的电子产业起步晚，电子产业的发展相比于北京、上海和深圳等一线发达城市落后，电子企业少，给校企合作增加了难度。另一方面，部分西部地区本科院校对电子专业的校外实习重视不够，流于形式。针对以上提到的问题，改变西部地区本科电子专业的教学现状有以下几点建议：
（一）完善现有的教学体系在现有的教学体系基础上，根据学生的实际情况合理调整各专业课的课时，对于学生容易掌握或者已经掌握的课程，减少课时数，增加专业课和实践课程课时数。例如，目前的学生已经对计算机使用非常熟练，应从课程体系除去计算机文化基础课程或者将其内容合并在C语言课程中讲解。此外，将理论课和实践课合理衔接，让学生用理论指导实践，在实践中重新理解理论，不断提高学生学习专业课的热情。同时，在专业课开始之前开设专业导论课，请本专业资深的教师来授课，讲解本专业的特点，课程体系，近年就业情况以及未来发展方向，引导学生对本专业正确认识，让学生明白为什么学，怎样学，学了有什么用。
（二）加大对专业教师的教学培训积极开展青年教师技能培训，搭建青年教师学习交流教学能力的平台。例如，广西从2014年开始实施广西高校青年教师教学能力培训计划，这是全国首例针对高校青年教师的培训项目，取得了良好的成效。同时，我校加大对教学能力的重视，积极开展学科教学能力竞赛，让青年教师在竞赛中取长补短，以赛促学，点燃专业教师对提高教学能力的热情。此外，鼓励青年教师走出去，引入企业工程师到课堂来。鼓励电子专业教师到电子企业一线交流学习，把更多的实践经验带回课程，把电子企业的用人需求融合在课堂教学中，把新的电子技术传授给学生。
（三）拓展校企合作平台西部地区的本科电子专业要努力走出去，建立和企业合作的长效机制，让校企合作落到实处。以广西为例，有中国电子北海产业园，里面不乏捷科技、长城电脑、朗科科技、三诺电子、六禾电子等国内外知名企业，为电子专业的实践平台搭建提供了多种选择。为了方便企业管理实习学生，本科院校应和企业签订长期的合作协议，批量组织学生去参加实习，同时设立校内指导老师和企业指导老师，共同促进校企合作的实施。
总之，西部地区本科电子专业培养的人才一方面要求具有扎实的理论基础，另一方面要求能符合企业的用人需求。如何在电子技术日新月异中，找到合适的教学模式至关重要。这就要求学校领导把握好方向不断进行课程改革，同时要求每一位电子专业的教师不断提高自身的教学水平。
参考文献：
[1]陈美平.电子专业教学改革浅析[J].新课程研究:职业教育,2010,(11):15-16.
三方协议有什么用范文2
星美联合（000892.SZ）在2015年10月迎来新主人，欢瑞世纪（天津）资产管理合伙企业（有限合伙）成为公司的第一大股东，并拟将欢瑞世纪影视传媒股份有限公司（下称“欢瑞世纪”）100%股权作价30亿元注入上市公司，同时募集配套资金15.3亿元。
2016年6月8日，星美联合《发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书（草案）》（下称“草案”），意味着其影视梦又进一步。
虽然欢瑞世纪2012年至2014年净利润分别为7034.81万元、2950.52万元、5110.67万元，2015年1-5月实现的净利润更是只有965.20万元（未经审计），但交易对方却承诺：欢瑞世纪于2015年度、2016年度、2017年度和2018年度实现的合并报表中归属于母公司的净利润将分别不低于1.70亿元、2.41亿元、2.90亿元和3.68亿元；扣非净利润分别不低于 1.52亿元、2.23亿元、2.70亿元和3.43亿元。
欢瑞世纪未来爆发性增长的底气来自何方？ 《麻雀》和《飞霜》挑大梁
2012年8月光线传媒（300251.SZ）增资8100万元入股，增资后持有欢瑞世纪4.81%的股权，其整体估值为16.85亿元，这次交易的定价依据是欢瑞世纪2012年、2013年每年经审计的税后净利润将分别不低于13800万元、20700万元，以未来两年平均净利润为依据，以9.7倍左右的市盈率进行估值确定交易价格。
掌趣科技（300315.SZ）2014年3月以12800万元增资，增资后持有欢瑞世纪4.67%的股份，其整体估值为27.38亿元，以测算的2014年其净利润约1.75亿元和14.29 倍的市盈率进行估值。
2014年7月，泰亚股份（002517.SZ）拟以所持的全部资产和负债与欢瑞世纪100%股权的等值部分进行置换，后者整体估值27.38亿元。后来重组终止。
从欢瑞世纪之前实际完成的业绩来看，每一次都相差甚远，其业绩预测不太靠谱。
星美联合曾在公告中解释2014年欢瑞世纪糟糕的业绩：受“一剧两星”政策过渡期的影响，欢瑞世纪2014年部分存量电视剧的发行未达预期。《盗墓笔记》超级网络季播剧原拟定于2014年上线，但最终定档于2015年6月上线，收入确认延迟，影响了2014年的净利润。
不过，2015年欢瑞世纪迎来创纪录的一年，这一年营业收入为4.74亿元，增长61.24%；净利润1.71亿元，增长235.19%。业绩首次达到预期，并且超额完成130.46万元，非常精准。这一年的盈利超过过去三年的总和，无论是业绩增长速度还是销售净利润率，远远超过同行上市公司。
欢瑞世纪在主营业务收入有所下滑的情况下取得如此佳绩是因为其他业务收入的暴增，从2014年的2314.05万元暴增至2015年的23852.29万元，占比从以往年度的不到10%飙升至50.28%，并且首次超过主营业务收入。其他业务收入暴增的原因是2015年确认电视剧《麻雀》全部权益转让收入1.3亿元、电影《飞霜》发行收益转让收入6000万元以及游戏版权授权合作收入等。2015年其他业务的毛利率高达71.49%，而主营业务的毛利率只有44.40%。
以超高毛利率为代表的电视剧《麻雀》及电影《飞霜》撑起欢瑞世纪的一片天，让欢瑞世纪30亿元借壳的故事得以继续。 《麻雀》疑问多
《麻雀》虽小，但它能拯救欢瑞世纪。电视剧《麻雀》是欢瑞世纪最暴利的一部联合摄制的作品，2015年贡献毛利8264.15万元，占比30%。2015年5月28日，欢瑞世纪与千乘影视股份有限公司（下称“千乘影视”）签订《麻雀》联合摄制合同，总投资8000万元，双方各占50%。2015年12月，欢瑞世纪将其享有的该剧全部权益以1.3亿元转让给千乘影视，获得税后收入12264.15万元。
不过，这笔交易充满诸多疑团。
草案称，按联合摄制合同约定，若千乘影视于2015年12月25日前未取得发行许可证或就本剧的发行与第三方未签订完成人民币3亿元以上金额的发行或授权合同，并提交相关发行合同原件给欢瑞世纪，或合同已签订但母带或相关资料未提供给上述发行合同的第三方 或其他原因合同不能履行的，则千乘影视以1.3亿元的价格购买欢瑞世纪在本合同中的全部权益（包括权利和义务）。上述条款在约定时点均未满足，因此，欢瑞世纪将其享有的该剧全部权益以1.3亿元转让给千乘影视。然而，千乘影视2015年12月8日签署的更新后的招股书（申报稿）披露的内容是，合作双方根据投资比例共同享有该剧的全部版权及一切相关的衍生权利。
星美联合2015年9月披露的预案第285页显示，电视剧《麻雀》合作方式：固定收益或比例分成。
千乘影视披露的固定收益回报的电视剧只有一部，《老鼠爱大米》，固定收益回报的投资金额只有300万元。对千乘影视而言，电视剧《麻雀》涉及上亿元的重要条款，应该在招股书披露，为何没有披露？是千乘影视遗漏还是根本没有这一条款？
另外，草案显示，《麻雀》已于2015年完成了首轮卫视黄金档和网络媒体的销售。联合制作方于2015年9月20日与腾讯视频签署了网络授权合同，网络独播权转让价款1.02亿元；于2015年9月24日与湖南卫视签署了卫视首轮播映权转让协议，转让价款1.11亿元。
千乘影视招股书（申报稿）里搜索不到关于“腾讯视频”的字眼， 湖南卫视倒是有，不过，千乘影视还就《麻雀》的版权于2015年6月1日与东阳多美影视有限公司签订协议，许可期限：2015年6月1日至授权影视节目在国内卫视首集首播之日起的10年期满之日；许可费用：黄金时段首播卫视中含有湖南卫视一家或者浙江卫视、江苏卫视、东方卫视中的两家，则保底发行价格为每集150万元。
那么千乘影视到底有没有和腾讯视频签订协议？为何两者披露信息出现如此重大的出入？另外，几乎所有关于电视剧《麻雀》的新闻中，都提及东阳多美影视有限公司作为三家出品方之一，为何协议上没有其踪影？
从欢瑞世纪提供的数据来看，《麻雀》累计销售2.13亿元，以50集计算，每集售价426万元。而从千乘影视的成本4000万元加上1.3亿元受让款，共1.7亿元，每集成本算下来为340万元，扣除发行等各项费用，恐怕不赚反赔。
再说，电视剧尚未拍完就已经签订这样的大单，电视台应该也不会这样做。电视台往往会通过收视率对赌来降低采购成本。
整治收视率对赌由来已久，但效果一直不理想。千乘影视的《麻雀》，到最后实际能收到多少钱依然是未知数。但不管怎样算，千乘影视作为执行制片方是吃了大亏，而欢瑞世纪赚了大钱。
此外，还存在一大堆待解谜团。
谜团一：欢瑞世纪付出4000万元的成本，在不到7个月的时间就能确认收入1.3亿元（含税），回报率高达225%。《麻雀》联合拍摄合同书签订于2015年5月28日，当时实行的一年期银行贷款基准利率为5.10%，千乘影视2015年6月末的资产负债率仅为31.46%，说明还有很大的银行贷款空间，如果资金紧张，其完全可以以较低的利率从银行贷款，奇怪的是其向银行贷款余额从2014年末的6140万元锐减至1922.80万元。一方面减少低成本的银行贷款，一方面却以高出银行贷款基准利率74.63倍的回报承诺与欢瑞世纪签订协议，令人匪夷所思。金亚科技（300028.SZ）IPO之前曾以相当于银行贷款利率3倍的17.34%的融资利率和客户签订分期付款合同，上市后，对该债权全额计提坏账准备。后来，金亚科技造假东窗事发。
谜团二：摄制《麻雀》的时间理应非常紧迫，但千乘影视却非常淡定，2015年7月30日才与欢瑞世纪的子公司签订协议让李易峰出演。8月1日，拍摄才开始。而时间大限定在2015年12月25日，要满足联合摄制的苛刻要求，很显然并不充足。正常情况下，千乘影视应争取更加宽裕的时间。
谜团三：欢瑞世纪从2012年以来，从来没有发生类似的业务；其他同行业上市公司也从未披露类似的暴利业务。为何偏偏欢瑞世纪在2015年遇到天上掉馅饼的好事？
从很多方面来看，该笔交易不具有合理性，那么千乘影视为何与欢瑞世纪达成这样一笔交易？由于该交易的信息都是欢瑞世纪单方面提供的，并且双方在一些信息披露上存在很大出入，所以，这笔交易的真实性存疑。
不过，这笔交易对欢瑞世纪的重要性显而易见的，有了这笔交易，至少从业绩来看，欢瑞世纪变成“凤凰”，否则30亿元借壳上市公司根本不可能。
中介机构对此交易有许多解释。主要理由：电视剧《麻雀》在合同签署之时就已明确约定欢瑞世纪拥有在特定条件下向千乘影视以1.3亿元出让其在《麻雀》中全部权益的权利。欢瑞世纪主要是从最大化自身收益的角度出发，在取得相对丰厚收益的同时尽快回笼资金，以满足自身发展的需要。电视剧未取得发行许可证之前转让发行收益权的案例，是影视剧行业较为普遍的商业行为。
没错，唐德影视（300426.SZ）的招股书确实披露过这样的交易，但并没有这样损己利人的对赌条款。中技控股（600634.SH）曾经拟以15亿元收购北京儒意欣欣影业投资有限公司（下称“儒意影业”）100%股权，儒意影业将其拥有的《北平无战事》自取得发行许可证6年内的一切收益权转让予北京春天融和影视文化有限责任公司获得大量利润。不过，中技控股重组方案未获证监会审核通过。
据公告，千乘影视已经向欢瑞世纪支付了第一期转让价款2600万元，表明该合同尚在执行。不过，按千乘影视披露的信息，聘请李易峰出演的费用也是2600万元。耐人寻味的是，千乘影视披露了《演员聘用合同书》，而欢瑞世纪却没有披露。
值得注意的是，负责审计的是北京兴华会计师事务所，该所是欣泰电气（300372.SZ）IPO及上市后年度财报的审计机构，是证监会首次立案稽查的三家审计机构之一。 千乘影视何方神圣？
没有千乘影视，欢瑞世纪还是原来那个欢瑞世纪。
千乘影视成立于2009年2月，注册资本100万元，此后，注册资本及实收资本增加到8000万元。主要从事电视剧的策划、制作、发行及其衍生业务，是行业的一匹黑马。自成立以来，公司投资制作（包括完拍和在拍）20部1057集电视剧，部分作品与本山传媒合作。
2012年至2014年及2015年上半年，千乘影视累计实现营业收入9.73亿元，净利润3.41亿元。事实上，2012年之后，其业绩已经走下坡路。
千乘影视资产负债率仅仅31.46%，但资产不好变现。2015年6月末，应收账款为32652.25万元，占总资产的比例为53.50%，何时能收回，能收回多少依然是未知数。存货为9131.05万元，占总资产的比例为16.68%，即使能卖出去，收款也是个问题。为此，千乘影视向银行贷款，2015年6月末短期借款还有1922.80万元。另外还有需要及时缴纳的应交税费2894.52万元，虽然账上还有货币资金5927.93万元，但资金也不宽裕。
如果千乘影视以1.3亿元购买电视剧《麻雀》50%的权益的话，无疑是疯狂举动，加上自己投入的4000万元，《麻雀》总成本高达1.7亿元，远远超过2013年全年、2014年全年、2015年全年（年化）的营业成本，甚至接近这三年的营业收入。
而且，以千乘影视的财务状况来看，欢瑞世纪何时能收回1.3亿元的转让款？ 欢瑞世纪与天光地影的友谊小船
欢瑞世纪与浙江天光地影影视制作有限公司（下称“天光地影”）的友谊小船一直都一帆风顺，双方以“要业绩，不给钱”的方式愉快地相处着。
2012年，欢瑞世纪与天光地影签署三部剧的联合摄制合同。欢瑞世纪按合同约定于2012年支付电视剧《掩不住的阳光》投资款2600万元，通过预付账款核算。虽然投资本金没有收回，但欢瑞世纪在2013年确认了固定收益回报1300万元。对《桐柏英雄》，欢瑞世纪投资1000万元，2013年获得固定收益回报500万元。2013年欢瑞世纪通过两部固定收益回报率50%的电视剧获得利润1800万元，对当年的净利润产生重大的影响，而当年其净利润只有2950.52万元。而且，2013年欢瑞世纪还获得政府补助文化产业专项基金1791.14万元。没有政府补助及天光地影支持，欢瑞世纪2013年就会亏损。
2015年底，欢瑞世纪预付款项余额的第一名是天光地影，2420万元。欢瑞世纪将《桐柏英雄》、《玫瑰江湖》的应收款转为《将军不下马》的投资款。《玫瑰江湖》是欢瑞世纪单独出品的电视剧，发行许可证取得时间为2008年7月14日，将难以收回的款项转作固定收益回报率20%的投资款，盘活了资金，转回了坏账准备， 获得固定收益率回报，这算盘打得贼精贼精。但不知道天光地影要《玫瑰江湖》的应收款有什么用？2015年8月21日，《将军不下马》取得发行许可证，欢瑞世纪当年确认固定收益回报600万元。没有《将军不下马》的帮忙，2015年欢瑞世纪不可能完成业绩承诺。
除了2420万元的预付款项外，其他应收款中的第一欠款大户还是天光地影，2600万元。虽然天光地影在关键时候雪中送炭，但合计5020万元巨额款项何时能收回将成为欢瑞世纪的一大难题。 欢瑞世纪值30亿元？
截至2015年5月31日，欢瑞世纪资产账面净值约为79839.16万元。按评估结果，欢瑞世纪100%股权的评估值为302512.90万元，评估增值率278.90%。本次交易价格为30亿元。
评估数据显示，欢瑞世纪预计2016年至2020年营业收入及净利润每年均能稳步增长，2021年及未来保持稳定。按评估数据计算，2016年至2020年平均每年营业收入为9.41亿元，净利润为2.95亿元。而2021年及以后年度每年营业收入为11.17亿元，净利润为3.61亿元。
2012年至2015年年均营业收入为3.07亿元，年均净利润0.81亿元。扣除两笔蹊跷的转让收入1.83亿元后，年均营业收入更是只有2.61亿元，年均净利润大概5000万元。并且，欢瑞世纪与合作方的关系还是出现一些问题。2013年至2015年，欢瑞世纪的营业外支出分别为86.5万元、120.75万元、104.21万元，主要为未及时支付投资方固定收益产生的滞纳金和仲裁费用。
扣除两笔不寻常的交易后，欢瑞世纪2015年营业收入是略有下降的，2013年营业收入也是下降的，2012年至2015年其实一直徘徊不前，营业收入在2亿元至3亿元之间。2016年营业收入暴增几倍及以后稳定增长的可能性有多大？在这样的情况下，评估机构为何评估欢瑞世纪2016年暴增、2017年至2020年每年都能稳定增长及2021年及以后保持稳定呢？
2016年主打产品《诛仙・青云志》（60集）与《大唐荣耀》（60集）的集数莫名其妙暴增，导致欢瑞世纪2016年预计收入暴增。预案显示，《诛仙・青云志》才40集，《大唐荣耀》才35集，怎么到了草案都变成了60集？
2013年、2014年，欢瑞世纪的盈利能力在可比上市公司中是最差的，2015年，销售扣非净利润率突然飙升至32.57%，是因为两笔非经常性的转让获得超高收益，扣除这两笔不寻常的交易，还是原来那个欢瑞世纪。
欢瑞世纪大胆预计自己将在2016年至2020年分别实现净利润2.16亿元、2.32亿元、3.04亿元、3.65亿元、3.61亿元，2021年及未来每年保持在3.61亿元。还预测2016年至2019年将获得营业外收入分别为2610.70万元、3270.79万元、3478.70万元、4573.09万元。笔者将营业外收入剔除后，计算出欢瑞世纪2016-2019年对应的销售扣非净利润率为25.87%、25.83%、28.79%、31.10%、32.35%。与竞争对手相比，欢瑞世纪至今没有明显的竞争优势，凭什么可以获得几乎高出行业一倍的盈利能力？
在假设营业收入可以达到的情况下，笔者以行业2015年销售扣非净利润率来粗略测算一下欢瑞世纪的估值，约19.23亿元，与评估机构估值30.25亿元相差不少。
最近，证监会特意召开中介机构会议，强调中介机构将为“忽悠式重组”负连带责任。由此可见，这种现象已经到了证监会都不能坐视不理的地步了。
三方协议有什么用范文3
作为招商银行的用户，张小龙得知信用卡中心的总经理想拜访他，非常奇怪，穿T-Shirt的工程师与穿西服的银行家有什么好谈的？张同意参加一个饭局，于是，刘加隆亲自带队专程从上海飞到深圳。
与张小龙的深入沟通，让招行人震撼的是其反应能力和速度。“互联网企业很多做法不同于银行人，比如层级不重要，Good Idea（好点子）才重要。”刘加隆承认，“反应速度方面，（银行）有差距。”
存在紧迫感的还有时任招商银行行长的马蔚华。作为中国最敏锐的银行家之一，2010年起，他说话越来越像一名IT大佬，推动公司进行“二次转型”。2013年5月9日，马蔚华宣布退出第9届董事会执行董事的选举，即将离任行长，招行将由原建设银行北京市分行行长田惠宇“接棒”。
那么，马蔚华时代，在信用卡、借记卡等竞争性领域，曾经偏居深圳一隅的招行究竟如何建立了“滩头”阵地，进而形成零售业务的战略优势？新行长主政，招行零售业务的创新之路又在何方？
一卡通的“高原期”
一卡通是奠定招商银行在零售业务江湖地位的利器。
1995年，招商银行开始推广“一卡通”，早于马蔚华上任的1999年。相比较之前的存折，“一卡通”实现了“一卡多帐户”的整合，成为国内第一张基于客户号管理的银行借记卡。
其实，招行的革新不止于产品，还有操作方式，比如上街摆摊促销。1990年代中期，不少银行还处于“脸难看、门难进、事难办”的状况。刘加隆当时在北京分行任职，曾经冒着40摄氏度高温，穿着西服，在北京朝阳门附近的丰联广场摆摊，不少同行评说：“招行没办法才这么干。”
早期，招行也没有人群细分的概念，慢慢才发现，中老年群体习惯存单存折，很难接受一卡通，年轻人群接受度较高。2001年互联网泡沫破灭之前，招行人穿州过省，借着“大学生电脑节、网络大赛”等活动，发展年轻用户，尤其学生群体。
艺人是一卡通一个特殊的“源点人群”。当时，大银行的IT系统一度是割裂的，招行的IT系统最早实现全国通存通兑，“艺人为什么用一卡通？要走穴，主办方说30万唱3首歌，艺人确认后才会上台，否则表演完了没办法追款，那怎么知道打没打款？艺人一拨招行电话一查就知道，那段时间，我们积累了非常多的明星客户。”刘加隆回忆说道。
就这样，一卡通为招行聚集了白领、学生、IT工程师等用户人群，奠定了日后在中产阶级中的独特地位。2000年，招行一卡通用户超过1000万，截至2012年末，累积发卡量达到6566万张。
不过，2001年后，一卡通的红利开始衰减，产品进入“高原期”，招行的很多创新不断的被模仿。刘加隆曾经认识一名中国工商银行零售业务的高层，那段时期，那位高管每个月都会去招行营业厅，专门考察一卡通新添加了哪些功能。
在这种背景下，马蔚华提升了信用卡业务的战略重要性。就在他执掌帅印的1999年，中国人民银行下发了《银行卡业务管理办法》，监管层为信用卡业务开了绿灯，但是，其他大行们无心发展信用卡。
但是，信用卡的业务模式与借记卡截然不同，比如，信用卡存在银行授信，涉及风险管控，在跨境支付等运营细节方面也大相径庭。外界所不知的是，招行在2000年左右曾尝试自主开发了一张信用卡，在深圳地区发行了6000张，结果被总行判定为失败。招行还尝试与花旗合作，但是没有成功。
2001年10月，马蔚华在一次金融研讨会上，初识了台湾中国信托，后者的信用卡业务在台湾市场独树一帜，一直处于领先位置，甚至打败了花旗，双方很快达成合作协议，由中国信托提供顾问、技术和经验，帮助招商银行开发拥有自主品牌的信用卡。
2001年12月，招商银行信用卡中心入驻上海，成为了国内第一个按照全成本核算原则实行内部独立核算的信用卡中心，团队用13个月就研发出了“一卡双币，全球通行”的国际标准信用卡。
出国与出差的客户群体最先被招行看做是撬动市场的缝隙。由于借记卡出不了国门，很多人在出国时只能携带现金，这使得中国人是被全球小偷最爱“光顾”的民族。此外，公务出差的人，往往希望预支差旅费，本人及财务人员都非常麻烦，信用卡可以省略预支的环节。于是，当时在跨国公司工作的人员成为了招商银行重要的“源点人群”。
成长的烦恼
信用卡让招商银行摆脱了“一卡通”的创新瓶颈，也为招行带来新的烦恼。
很快，信用卡的盈利模式和业务潜力很快被各大行认可。至2006年下半年，四大行加上主要的股份制银行都已进入信用卡市场，竞争开始白热化。有一次，刘加隆碰到北京银行主管零售业务的高管，发现这家区域性的银行也在发信用卡，对方的观点令他印象深刻，“如果我们不发信用卡，高端客户就暴露给你们，迟早会被抢走，因此，即便亏损都必须发展信用卡”。刘在一次内部会议中发言，则称信用卡是零售业务“最好的进攻武器，也是最好的防守堡垒”。
2002——2006年末，招行信用卡累计发卡总量不过1034万张，但为迎接2008年北京奥运，内部提出在2007年底要达到2008万张的任务。2007年一年，招行新增发卡量刚好1034万张。
很快，招行开始遭遇“成长的烦恼”：风险开始积聚，伪造信用卡、恶意透支等诈骗活动大量出现，风险损失明显上升，不良贷款率由2006年末的1.53%上升到2008年末的2.77%（招行整体为1.11%）；公司的服务能力也无法跟上激增的用户规模，IT系统出现了数次险情。
同期，母行资源占用增多，信用卡贷款金融从2006年末的101.46亿元增至2008年末的320.19亿元，其在零售贷款中的占比从9.95%增至13.76%，同期盈利表现平平。2009年前后，其信用卡业务的规模在第一阵营，与工行、建行规模相近，虽然信用卡属于战略性业务，但是，从资产规模方面来说，招商银行毕竟远不如四大行，占用的大量资本，如何转为股东的回报，成为招行必须考虑的问题。
2009年以后，招行信用卡中心开始进入调整期。首先，即严控风险，要求数千人的直销队伍、800多个营业网点严格审核客户的资质。这一度间接导致了营销上的困难，非常多的客户申请被拒绝，因为招商“不能确认对方100%是好人”，2009、2010两年，招行新增发卡不过751万张，实际流通卡数只增长了60万张，导致直销队伍与营业网点的意见很大。但是，不良贷款率在2009年达到2.81%的高峰后持续下降，2012年降至1.02%。
其次，则是优化运营，尽可能将资源最优化利用。丁玲（化名）曾在北京银行信用卡中心工作过，曾经专门研究招行，她认为招行特别“精”：在发展用户方面，大量采取联名卡的方式（截至2012年底，招行发行信用卡超过560种），进行人群细分，“比如，他们与人人网合作的联名卡，非常精准地锁定了不太挑剔的学生群体”；在鼓励刷卡方面，特别善于玩积分，“很多银行大量采用刷卡抽奖、刷卡送礼等活动，效应都是偏短期的，而积分受益的则是忠实用户。”丁玲说。
再者，则是成本的节约。2009年起，招行开始推行电子账单，现在其超过60%的客人都采用电子账单。招行内部测算过，纸质账单封装加邮寄，每一份账单的成本是0.68元，2012年，全年减少账单用纸2.4亿张，累积的数额非常可观。丁玲则对比发现：“有的银行动不动就发促销短信，招行有节制得多，以前行业内一条短信6分钱，省起来也不少。”
“比特”背后的谁
通过数据分析找到背后的客户是招行精益运营的基础。
在刘加隆看来，金融服务业最重要的事情之一是了解客户，方法有两类：一类是实地拜访，一类是挖掘数据信息。就信用卡业务而言，只有不断利用数据才能读懂客户。
“领导要求挖掘每张卡和每名客户的价值，坦率地说，我不一定能做到，这需要太大的计算量，我们能做的事情就是细分、细分、再细分。”刘加隆说。在刘加隆看来细分的关键在于数据以及数据分析能力。“信用卡公司如果没有办法管理数据，无非区分盈利客户与风险客户，绝对就是灾难。”
事实上，招行对数据一项非常敏感度。比如，招行北京分行曾发现金葵花客户只占客户数量的5%，贡献业绩则达到80%。于是，在重新改造网店、分配营业面积的时候，招商银行将营业40%面积分配金葵花用户，60%的面积分配一般客户和公司业务，在当时这是一件非常大胆的事情。
过去数年，招行信用卡中心一直在全国高校招揽优秀的理工科人才，比如数学、统计学、计量经济学专业的科班毕业生，致力于将业务转变为模型。比如，招行曾经推出魔兽联名卡，因为魔兽的客户偏男性，工程师和理工科学生多，是潜在的好客户。
那么，哪类人群被看做是招商银行信用卡的“好客户”？答案是：28岁之前的男性客户，28岁之后，多数中国男性结婚了，相当部分变成了“房奴”。
2011年8月，招行升级了面向用户的核心IT系统。此次升级招行花费5亿元人民币，选择了顶级的IT供应商：软件提供商是ATOS，硬件则为IBM。“以前的系统是以卡片为单位来管理客户，进行数据分析的，新系统结构则是基于用户个人，变成对人的理解和服务，这样，利用数据和模型的方式，回到人的状态。”刘加隆说。
然而，互联网新时代，招行又面临着新的变局。
两头下注
招行未来的创新，取决于商业银行外部的环境和技术。
中国没有马蔚华一再提及的Facebook，却有以阿里巴巴为代表的一批互联网公司，在大数据时代，它们已不满足于只做银行的网关支付平台，而是借助其数据信息积累与挖掘的优势，开始直接向供应链融资、小微企业信贷融资等领域扩张。
“以前银行直接面对客户，现在，支付宝账户在银行和客户之间插了进来。现在大量网上交易，第三方支付公司在整合银行为客户提供交易服务。他们掌握账户信息，进行数据挖掘，交叉销售都非常方便。”埃森哲大中华区银行业总经理陈文辉评论说。事实上，在支付宝信用卡支付完成的交易中，招行一直排名第一，占到整体交易量的30%左右，然而，许多人不知道，其实也不关心。
在陈文辉看来，过去五年，银行业存在一个认识误区，“他们错以为，一定要买自己的卡，才能为客户服务，于是，在消费行为发生变化的时候，支付宝这类后起之秀占了先机。”而刘加隆承认，银行业存在根深蒂固的“卡片思维”：所有的东西都是从卡片出发，卡片是品牌、服务功能的一个载体，“可以是磁条，可以是NFC，但是一定要有卡片”。过去十余年，招行最成功的产品恰恰就是基于卡片。
理论上，只要支付存在、消费信贷业务存在、数据库存在，银行就可以存在，但是，没有任何卡片意义上的媒介，如何去接触客户、开展业务，具体的业务模式在哪里？招行未来的创新，一定程度上取决于外部的环境和技术。
因此，对于趋势性的变化——比如移动支付，招行已经不再等待。在马蔚华主政招行的最后日子里，其在移动支付方面进行了一系列布局，2012年9月以后，招行陆续与HTC、中国移动等公司合作推出手机支付服务——手机钱包。“现在移动支付存在两大阵营，银行业投资NFC（进场支付），互联网圈投资二维码，我们绝对脚踩两条船，无论谁成功了我们都跟他站在一起，这非常重要。”刘加隆说。
以一卡通和信用卡业务为利器，马蔚华为招行积攒了5383万零售客户（2012年末的数据），为公司在零售业务建立了稳固的“滩头阵地”。然而，招行在下一程能否继续向前推进，扩大地盘，将是新任行长未来的重要命题。
