前言：中文期刊网精心挑选了征信公司盈利模式范文供你参考和学习，希望我们的参考范文能激发你的文章创作灵感，欢迎阅读。
征信公司盈利模式范文1
证券市场作为现代金融市场的核心,证券公司则是重要的参与主体,这对我国的证券行业发展起到了重要促进作用。在新的发展阶段,证券公司面临着发展机遇和挑战并存的局面,为了能够对证券公司的发展得以健康规范的进行,就需要采取新的盈利模式。证券公司的盈利模式在受到内外环境变化的基础上,需要理清影响因素,构建新的盈利模式,从而使之能够适应当前的市场发展,所以加强这一层面的理论研究就有着实质性意义。
一、证券公司盈利模式及其发展现状分析
1.证券公司盈利模式内涵分析
证券公司的盈利模式主要是经济体在投入经济要素后获取的现金流方式及获得其他经济利益手段的混合,主要的核心就是对现金流入途径组合的获取。现阶段对证券公司盈利模式的理论还有待进一步完善,基于此,本次的研究主要从几个层面来说明证券公司的盈利模式,从盈利的途径层面来看主要就是能为证券公司带来盈利来源的业务,途径愈多就说明公司的盈利能力也就愈强。而在方式上就是通过途径获得收入过程中借助的一些媒介[1]。将证券公司盈利模式中业务结构合理化的呈现就能够让其收入结构更加的均衡,在资源的配置上要能得到优化,对盈利模式的不断完善更新能使其更好的顺应资本市场发展。
2.证券公司盈利模式发展现状分析
我国证券公司的盈利模式发展经过了几个重要的阶段,并逐步得到了完善,从发展初期的资本规模小以及资金实力有限,内部组织结构不完善等,随着时代的变迁,证券公司的盈利模式也有了很大的变化。现今我国的证券公司在经纪业务以及证券自营和资产管理等方面占据了大部分总收入,其中在经纪业务层面证券经纪业务收入占有比例较大,我国的证券公司开展证券经纪业务最为主要的形式就是营业部制,并已经从坐商向着行商进行了转变,而微型营业部的逐步设立也从成本上远低于传统营业部,而法律上的逐步完善也对证券经纪人队伍的发展提供了保障[2]。
另外,目前投资银行的业务层面在业务范围上主要是局限在IPO和证券发行与承销上,而像股权质押融资、约定式购回等业务的收入也有着一些不稳定特征。再者就是自营业务,这是指我国证监会批准经营证券自营业务的证券公司采用筹集资金,并在自己名义账户下实施的有价证券交易并获利的行为。券商收入来源中自营业务和市场的关系较为紧密,所以就有着不稳定性。最后就是在资产管理业务层面,通过专业信息优势来对客户委托对客户资产的管理运作。
二、证券公司盈利模式主要问题及问题成因分析
1.证券公司盈利模式主要问题分析
从我国的证券公司盈利模式发展情况来看,在诸多层面还存在着问题有待解决,主要就是收入的结构层面有着不合理的状况,其主要是依靠着经纪业务来盈利,来自投资银行及自营业务收入对总收入贡献相对比较小,所以在收入的结构上就取决于业务结构;加上资本市场的不发达,那么在证券公司拓展新业务能力以及空间上就会受到重要的影响。由于在业务的结构层面受到诸多限制就会使得收入的结构只能够向着低端二级市场经纪业务集中,最终就造成了证券公司在收入上不能够稳定[3]。
再者,我国的证券公司间的业务分工相对比较混乱,竞争激烈,存在着显着的行业周期性特征,证券公司的利润和市场大盘的交易有着重要关系,所以就会受到经济环境和国内外政局动荡影响。除此之外就是在监管的手段以及政策层面相对比较严格,所以这也会对证券公司起到制约作用,对监管的重视而对业务的轻视就会造成证券公司的自主活动空间范围变得狭窄,对一些新的业务的拓展就会造成很大的影响。
此外就是盈利的方式较为单一化,以及盈利的理念层面相对比较落后,对实际成本的控制相对乏力,这样就造成了证券公司的固定成本相对较多。再有就是盈利的状况不是很稳定,对传统的几种业务的依赖性相对比较大。在风险管理的能力上也相对较弱,主要就是券商风险意识不强以及内部风险组织制度不合理,风险技术水平低等等。这些层面的盈利模式问题要能够及时的进行解决,为创新模式打下基础。
2.证券公司盈利模式问题成因分析
造成证券公司盈利模式问题的原因是多方面的,从宏观层面来说,主要是由于证券市场化制度层面存有缺陷,证券行业发展初期采取的准入制度较为严格,所以在垄断利润上就有着重要显现,在固定佣金制度的逐步取消下,准入制度也逐渐地放开,而从我国的政策市场来看,系统性的风险层面相对比较高,再有就是创新业务的开展在政策层面的规范也没有得到完全建立,所以证券公司就不能顺利的开展新的业务来获取利润点。这在证券公司的业务结构趋同性上就有着体现,造成缺少差异化的经营格局[4]。
另外从政策层面以及市场层面来说,由于政策环境的不完善以及市场机制的缺乏合理性等,比较容易带来各种各样的问题。而在内部治理结构的不完善以及缺乏创新精神和风险意识薄弱等也是造成问题的重要成因。
三、证券公司盈利模式创新策略探究
第一,对证券公司盈利模式的创新要能够从多方面进行考虑,首先在盈利模式的创新原则上要能遵循。主要就是遵循可持续发展原则以及创新性原则,还有要对国外发达市场的成功经验进行借鉴的原则,只有这样才能将证券公司盈利模式的创新效果得以有效呈现。从可持续发展的原则层面来看,证券行业建设发展不能够只是注重眼前的利益而对长期的发展得不到重视,这也是券商重构盈利模式的重要基础。 第二,从证券公司盈利模式的具体创新上就要能将经纪业务的发展观念进行转变,将业务能力得以提升并抓住发展的重点,将业务的转型得以顺利实现。所谓观念转变,主要就是将依法经营和规范经营的观念得到有效落实,并要把实际的管理水平得到有效提升,将发展能力得到有效增强并树立增值服务为核心的理念。同时也要注意,要把服务质量得以提升,就需要加强业务能力的实践,为客户的资金安全提供保障,以及深化和拓展通道业务等,将产品的多样化以及客户机构化和交易非现场化得以实现。
第三,要把核心业务作为基础,将业务结构得到有效优化,从我国的证券行业中能够发现,各个券商并没有实现业务上的差异化,同质化现象相对比较严重。所以我国的证券公司就要能够和自身的资本规模以及服务特色、人力资源等诸多层面的因素相结合,打造核心业务,构建有着层次性和多元化的业务结构,将业务间协同效应得到充分发挥[5]。同时,证券公司还可以采用增资扩股的方式以及兼并重组的途径对业务的规模加以扩大。
第四,从业务的创新上要进一步加强,这是对证券公司盈利模式改变的重要渠道,在这一过程中要能将证券行业整体盈利能力得到有效提升,随着业务转型的速度得到进一步深化,在信用交易类的业务层面就将会成为证券公司盈利模式优化的重要因素。在新三板和个股期权在内的做市商业务发展就代表了创新发展的方向,证券公司也要能够从个股期权做市商业务中获取丰厚利润,并逐渐成为稳定利润收入来源。
第五,对证券公司盈利模式的创新还要能在监管层面进行加强,从而推动证券公司盈利模式的改变,主要就是采取自上而下的方式。创新以及差异化的服务目的及实质就是监督层迫切希望拓宽证券公司业务领域作为手段,对实际的问题加以解决。不仅如此,在风险管理的体系完善层面也要能够加强,首先就是要能够树立科学化的风险管理的理念,证券公司的全部业务要能够在风险可控范围内加以运作[6]。再者就是要构建风险管理组织的模式并使之健全的呈现,还有就是对风险评估以及计量体系要合理化的构建,以及在风险的规避机制层面得到完善化。
四、结语
征信公司盈利模式范文2
关键词：阿里金融；模式；发展
中图分类号：F83 文献标识码：A
收录日期：2013年9月17日
以阿里金融为代表的新兴互联网金融呈现出强劲的发展势头的同时，更应该该全面综合地分析其特点，总结其发展过程中所暴露出来的问题。只有把握优势，迎接挑战，才会为中小企业创造更为优质、和谐的融资环境，才会在市场竞争中走的更远。
一、阿里金融模式及其发展现状
（一）模式。阿里金融是阿里巴巴旗下独立的事业群体，通过互联网数据化运营模式，为阿里巴巴、淘宝网、天猫网等电子商务平台上的小微企业、个人创业者提供快捷、可持续的电子商务金融服务：陆续推出了订单贷款、信用贷款、聚划算专项贷款、物流贷款和天猫运营服务专项贷款，其中以订单充当“抵押物”的订单贷款和以“信用”为抵押的信用贷款两部分最为常用。
阿里金融主要通过浙江阿里巴巴小额贷款股份有限公司和重庆市阿里巴巴小额贷款股份有限公司，在阿里巴巴B2B业务、淘宝和天猫三个平台上分别提供贷款服务，贷款金额通常在100万元以内。对信誉较高的客户，通过申请和人工审核可获得超额贷款，金额在1，000万元以下。
（二）发展现状。2012年以后，阿里金融小额微贷平均每天完成贷款超过8，000笔；在2012年7月20日，阿里金融已经实现单日利息收入100万元――这意味着，如果这一势头持续一年，阿里金融的利息收入将达到惊人的3.65亿元；截至2012年6月末，阿里金融已累计为超过12.9万家中小企业提供融资服务，贷款总额超过260亿元，平均每家企业贷款4.7万元，平均年利率约为18%左右，并且在全部都是信用贷款的情况下，阿里小贷不良率仅为0.9%，远远低于银行抵押类贷款产品1.7%的坏账率。
二、阿里金融发展的优势和问题分析
（一）优势分析。阿里金融在电子商务规模迅速增长的背景下从事类金融业务，既继承传统金融行业的融资经验，又充分结合互联网的优势，既将电子商务的应用进行创新，又积极探索网络金融的实践路径，是一种优化组合的网上微型金融模式，与传统的金融行业相比，具有成本低廉和最大限度地降低贷款风险的优势。
1、成本低廉。第一，阿里巴巴作为互联网公司，从电子商务平台可以很容易找到活跃网商，经过技术处理，可以“自助”地从后台数据中找到最需要贷款、最有可能获得贷款的客户，做较为精确的定向营销，并结合客户的供应链管理情况做出预期授信的判断，直接进行点对点的营销工作，既节约了营销成本，又避免了对客户的过度打扰；第二，阿里巴巴B2B的销售团队将贷款产品作为一种服务推向需要贷款的细分市场，节约了大量的广告宣传和品牌管理工作。阿里巴巴B2B的客户营销是一对一销售，每个客户都有自己的客户服务专员，这样也做到了贴近客户的服务；第三，在对客户进行风险评估时，阿里金融与阿里巴巴、淘宝网、支付宝底层数据完全打通，通过大规模数据云计算，客户网络行为、网络信用在小额贷款中得到运用。小企业在阿里巴巴、淘宝店主在淘宝网上经营的信用记录、发生交易的状况、投诉纠纷情况等一百多项指标信息都将在评估系统中通过计算分析，从模型计算的结果掌控其涉嫌欺诈的可能性，从网站的活跃度判断客户的融资需求，从网站的投入情况判断其经营态势，综合这些网站行为数据和企业电子商务经营情况，就能够对客户的风险作出精确判断；第四，阿里金融运营模式将申贷和审贷流程尽量简化。从客户申请贷款到贷前调查、审核、发放和还款采用全流程网络化、无纸化操作。
2、降低贷款风险。第一，在信贷风险防范上，阿里金融建立了多层次的微贷风险预警和管理体系，贷前、贷中以及贷后三个环节节节相扣，利用数据采集和模型分析等手段，根据小微企业在阿里巴巴平台上积累的信用及行为数据，对企业的还款能力及还款意愿进行较准确的评估；第二，在贷后检查上，因为客户的任何一点经营情况变化都会反映在电子商务平台，所以阿里金融可以轻易实现传统金融模式无法实现的全时监控。在贷款到期日前，阿里小贷会提前提醒客户按期还贷。如果客户恶意欠贷，不排除对其进行“互联网全网通缉”、在网上公布信用黑名单、封杀网上店铺等惩罚措施，直至采取法律手段；第三，在风险控制理念上，阿里金融在风险管理中需要的是基于网商多年积累的互联网交易信息所判断出来的企业信用，即阿里实施风险控制的途径是希望对风险有精确的判断和正确的决策，把损失控制在一个可以接受的比例之内，而非某一笔业务决策失败后可以得到的补偿。
（二）问题分析。阿里金融作为新生事物，它的发展必定要经历从不完善到完善的过程，经过全面的分析考证，其发展过程中出现的以下几个问题：
1、身份特殊，定位模糊。目前，我国对发展小额信贷组织还处于摸索试点阶段，尚没有一套完整的法律框架来界定其法律地位，以企业法人身份在工商部门登记注册的小额贷款公司，虽然经营着银行业务性质的金融业务，但却没有取得金融许可证，因而得不到《商业银行法》法律体系的覆盖。因此，阿里巴巴小额贷款公司就不能税前提取风险准备，也不能按“银行间同业拆放利率”从银行系统获得资金支持，无法纳入央行结算系统，也无法取得央行征信系统中的信息。同时，在财务监督、抵押手续、纳税管理等其他方面存在很多操作问题有待规范。
2、资本规模有限，后续资金不足。根据规定，小额贷款公司不得向内部、外部集资或变相吸收公众存款；其资金来源只能是股东缴纳的资本金、捐款资金以及不超过两家银行的融通资金。这一规定限制了小额贷款公司正常的融资渠道，使其无法获得低成本的社会闲散资金，导致了后续营运资金不足，资金周转率、利润率低。虽然根据有关规定，小额贷款公司可以从两家银行获得不超过资本净额50%的融入资金，但这点融资规模不足以缓解小额贷款公司的资金压力。截止到2012年6月末，浙江和重庆两家阿里小额贷款公司以16亿元的注册资金，为中小企业提供的贷款总额已经超过了260亿元，加上业务区域扩展，可贷资金紧缺问题更加突出。
3、转型困难，不确定性因素多。根据《村镇银行管理暂行规定》和《贷款公司管理暂行规定》，小额贷款公司在自愿的原则下，可以转变为村镇银行或者贷款公司，但是其条件限制较为严格。如果阿里巴巴小额贷款公司升级为银行，必须找一家金融机构作为主发起人，阿里巴巴对银行的控股权需控制在20%以下，这是阿里巴巴所不能接受的。如果另行设立一家新银行，这种可能性是很小的；另一种模式是收购一家小型金融机构如农信社之类的然后改名迁址。
4、与支付宝资金无法关联。2010年，央行规定第三方支付公司均需申请取得《支付业务许可证》，才算获得合法运营“牌照”，需要选择一家商业银行作为备付金存管银行。2010年6月8日，支付宝确认工商银行作为其备付金存管银行。沉淀资金为支付宝提供了稳定、巨大的现金流。这些钱从本质上来说，与银行的活期存款账户是一个性质的，只要做到公开，就可以在不危及金额安全的情况之下，对于安全线以上的部分加以利用。但是，由于支付宝公司是非金融机构，同时阿里巴巴小额贷款公司身份不清，还无法利用支付宝拥有的巨大资金链获取收益。
三、对阿里金融后续发展的建议
（一）设立“虚拟银行”，激活支付宝资金池。中国银监会指出目前几家网上支付机构每天沉淀的资金就达5亿元左右。如果想集中利用这笔资金，可以考虑建立虚拟银行的发展模式。虚拟银行已经伴随着网络、电子商务的发展以及银行服务模式的改变，成为一种新型的银行模式。目前虚拟银行在国外已经开始出现，在国内还是空白。但如果建立了一个虚拟银行，今后第三方支付就减少了与每一家商业银行洽谈合作的环节。
（二）完善支付宝盈利模式
第一种盈利模式是依靠银行的手续费和汇款费。如果支付宝会员是异地交易的情况，需要支付占交易额1%的汇费，同时支付宝还要支付占交易额一定比例的手续费。目前的这种收费模式只是为了扩大其客户规模目的下的暂时行为，随着公司规模的扩大，支付宝会在不提高网上交易会员费率前提下与银行谈判，争取把费率的一部分变成支付宝的盈利点。
第二种盈利模式是对使用支付宝的网店实行收费。在付费用户的收费结构上，存在着两种选择：一是将支付宝作为一种网上交易的解决方案一体地卖给网店，不再收取其他费用；二是根据交易的总额来收取一定比例的支付系统使用费用。这两种选择各有利弊，前者的利处是容易扩大市场份额，使网店客户更愿意使用支付宝产品，减轻网店的使用成本，网店只需要支付一笔固定费用而能永久使用产品，但不利因素是对企业的盈利与发展提出了考验；后者可以说为支付宝公司提供了比较恒定的资金收入，但给网点客户带来了较大的成本压力，容易导致市场份额的流失。
第三种盈利模式是来自物流的收入。随着淘宝和支付宝业务量增大，支付宝在这个平台上的谈判能力也越来越大。如果未来有更多的商人会选择网上交易的话，那么由网上交易产生的物流也会越来越多。因此，由物流公司支付给支付宝一定费用也是可能的。
（三）密切与银行的联系。阿里金融的发展是从与银行的合作起家的。从阿里巴巴基于“诚信通”、淘宝、支付宝电子商务平台沉淀的庞大后台数据打造阿里巴巴“草根”征信系统，到支付宝承担网络信贷中“担保、结算和吸存”功能俨然当起“准银行”角色，阿里金融虽然在目前的法律环境中还没有取得金融许可证，但却样样从事着银行类金融业务，但“野战军”只有在仅仅依靠“正规军”的基础上，才得以在目前大环境中获得安定、快速、长足的发展。
（四）树立社会公信度，切实践行社会责任。目前，我国对发展小额信贷组织还处于摸索试点阶段，尚没有一套法律框架来界定其法律地位，未来阿里小贷是向小型金融贷款公司还是村镇银行转型升级，也需要进一步探索实践。因此对仍然作为新生事物的阿里金融来说，树立社会公信度，切实践行其社会责任，对其未来的持续健康发展至关重要。
主要参考文献：
[1]荆林波.阿里巴巴集团考察：阿里巴巴业务模式分析[M].经济管理出版社，2009.
[2]潘意志.阿里小贷模式的内涵、优势及存在的问题探析[J].金融发展研究，2012.3.
[3]刘静，袁学伦.阿里巴巴的“泛金融”角色[J].经理人，2008.9.
[4]刘晓翠.阿里巴巴构建金融帝国[J].上海国资，2012.11.
[5]林石.阿里信贷让银行成“恐龙”[J].新财经，2012.11.
征信公司盈利模式范文3
自2011年5月，央行开始大举发放支付牌照，一年多时间，200多家公司被允准，第三方支付一下成了名副其实的“蓝海”。在像支付宝这样互联网创新模式的“启发”下，依然涌现出了许多互联网金融创业公司，各路互联网投资者意欲分得互联网金融市场的一杯羹。
“疯起”的互联网金融
继阿里余额宝之后，苏宁易付宝也将抢滩理财产品市场，在传统金融业“搅局者”层出不穷的当下，互联网金融正受到来自监管层史无前例的关注。在这其中，尤其以P2P网络平台成为引爆点，其火焰已经燃烧到了金融防线的最前沿。
P2P的全称是Peer to Peer Lending，即“个人对个人”的借贷，是一种依托于互联网的个人之间的直接融资方式。P2P平台作为一种新的网络金融媒介居中提供信息，撮合资金需求方及资金供给方的借贷交易，借款人得到资金支持，出借人获取利息回报。
事实上，最早的P2P网贷平台成立于2007年。在其后的几年间，国内的网贷平台还是凤毛麟角，鲜有创业人士涉足其中。直到2010年，网贷平台开始陆续出现一些试水者。但近两年后，到2012年，国内含线下放贷的网贷平台全年交易额已超百亿。
2010―2011年间，宜信、我爱卡、拍拍贷、人人贷等全国性的网络借贷平台公司都相继获得风险投资的青睐，获得1000万到5000万不等的融资，把民间借贷放到了线上。
进入2013年，网贷平台以每天1―2家上线的速度快速增长。有业内人士称，这实际上是温州金融改革试点后出台的产物，民间互联网金融借贷，从形式上说，网络平台把普通放款人和缺资金的小微企业主联系起来，借款方借款需求和利息，放款人选择不同的借款人项目借款，利息根据央行对民间借贷的规定不能超过24%。
“借款者在网络平台上如果第一次借款成功，那么，伴随着良好的信用记录，以后成交记录通过网络后台系统自动默认，融资成本也就会逐渐降低。”中州易贷的一名后台系统技术操作人员表示。
而关于P2P平台网络借贷模式与传统的银行借贷模式区别，河南财经政法大学教授李鸿昌认为，网络借贷平台将个人对个人的借贷扩大到陌生人领域；相比传统的银行借贷模式，P2P平台网络借贷的优势在于：第一，出资人可以根据个人需求在平台上找到借款人，有权自行决定借款人。第二，P2P网络借贷平台的单笔投资金额一般以小额资金为主，需要资金的小微客户并不是不能通过银行的信用审核，而是银行出于单位经济效益的考量无法服务到这些借款人，因此网络借贷平台的利率和收益高于银行是在法律允许范围之内。
盈利模式待考
那么，在现在的互联网平台上，真的可以建立起稳固的信任基础吗？中原贷是一家河南P2P的网络平台借贷公司，中原贷联合创始人石俊峰介绍说，公司成立一年多，中原贷资金交易量已经达到3亿元，现在，每个月的交易量达到4000万元。
“这是包括我和全体股东在内在公司成立之初所没有预料到的，平台应该说为民间资金搭建了又一个出口。”石俊峰说。
但值得引起注意的是，今年以来，淘金贷、蚂蚁贷、众贷邦、优易网等P2P网站相继倒闭，数银在线从风光无限，到不得不遣散核心团队外的所有员工，只因盈利模式不清晰。最为典型的是，国内首家网贷平台拍拍贷本具有先发优势，但却因为特立独行的“不垫付逾期欠款”模式，而陷入窘境。
而8月8日刚刚败北的网赢天下，由于没有完善的风控和信贷部门，只凭借安泰卓越的部分产品。数据显示，网赢天下从成立至今，一个月的标占总成交量的21.82%，还款周期在一个月以下的标则占到了44.74%。其正常借款标加上综合奖励等，年化收益均已经高达50%以上，远超出同行业的拍拍贷、人人贷，红岭创投等较为成熟的公司。这种框架下的盈利思路无疑是站在“刀尖”上舞蹈。
一般而言，P2P平台多是通过收取借贷双方的服务费、信息费用来获取收益，也有的包含收取投资人收益的一定比例，但关键的是，这种模式是否可以最大限度地找到资金的出口和获得借贷双方借贷信息的对称性。
据观察，P2P平台分为以下三种盈利模式。第一种是以宜信为代表的以线下为主的模式。第二种是以拍拍贷为代表的纯线上模式。第三种是以有利网为代表的线上线下结合，线下与小贷公司合作的方式。
并且，三种模式由于承担的担保风险、出资情况不同，收益差别较大，P2P平台承担担保风险的，单个合同的年化收益率在10%以上，而纯平台一般年化收益仅1%到2%。
据观察，当这种互联网金融模式来到河南后，也大都有了“比葫芦画瓢”的意思。凭借着越来越多的金融投资客试水网络借贷平台，创业伊始开始也做得风生水起，但事实上，平台上所对接的“项目”一直是平台是否能持续盈利的最大绊脚石。通过抵押、质押等担保形式作为项目载体（平台上大多称为担保借款标和押标），一旦这些载体的信用风险出现避实就虚的问题，或者没有足够多优质的项目作为投资客的资金出口，那么P2P平台的盈利水平也随之会受到影响。
“线上线下结合是在中国的现实环境下作出的尴尬选择。中国征信信息不够完备，有限的征信信息尚未针对非银行机构开发，在国内希望依靠纯粹的在线方式进行客户获取和评估非常困难。”石俊峰说。
以宜信为代表的网络平台企业为了更好地进行客户风险管理和评估，宜信采用了线下服务客户的方式，全面核实客户的身份、验证客户的资料，坚持客户面核面签制，确保客户的真实性，降低交易的风险。这种模式也随之蔓延到了河南多数创业者身上。
求监管
8月13日，央行副行长刘士余在参加互联网金融中国峰会时，为P2P行业划定了两条底线，一个是非法吸收公共存款，一个是非法集资，两条底线不能击穿。
“在监管缺位的初期，越来越多P2P企业通过主动形成行业自律机构、行业协会‘抱团取暖’，保持与监管层的沟通，也对监管表达开放的态度。在国内开展P2P不可避免需要因地制宜。相信河南很快也会有相应的行业协会产生”。石俊峰对此充满底气。
诚然，尽管目前的宽松环境有利于创新，但“平台好建，一证难求”的境是当前P2P网络平台的最为棘手的问题。如果没有相应的监管部门，就意味着没有真正的金融机构服务资质，平台模式也就不能“名正言顺”地发展，进而降低相关企业乃至从业人员的风险。
实际上，对比P2P在欧美的发展模式，世界各地都已经形成了不同模式的监管方式。
尽管监管意见不同，西方国家的共同之处是对于P2P行业有明确的监管意见。明确的监管意见对这样一个早期行业有很多帮助，其中最关键的是，明确P2P行业的法律界限，防止潜在恶性事件的发生。
自6月份以来，监管部门对互联网金融的调研较为频繁。早在6月初，银监会曾召开一次小规模座谈会，主要关注的是风险，包括风险在哪里、可能有多大、如何有效防范等。
同时，央行各分支机构已向当地P2P平台发放“网络金融发展状况调查问卷”，该问卷从P2P平台的经营情况、业务模式、操作流程等方面着手，涵盖了三个大项近70个小项。
征信公司盈利模式范文4
名片是商务社交中的重要工具，但数据显示，全球每年交换120亿张名片，其中88%遗失，而被存储的名片真正转化为商业价值的更是少之又少。信息承载力和实际利用率低下，让名片沦为徒有形式的鸡肋。
如何有效整理、保存名片，赋予其更大的信息承载力和商业价值？
合合信息科技创始人镇立新以名片识别为突破口，推出工具类应用名片全能王。用户只需将纸质名片用手机拍照，App会对照片自动完成裁切、辨识、归档，最后生成格式化的通讯录信息在云端备份。通过OCR（光学字符识别）技术让纸质名片智能化和数据化，这样一来不仅在整理、保存上变得非常的容易，庞大的人脉信息也变得方便查询使用，有价值可管理。
自2009年底上线以来，名片全能王历经多次迭代升级。2014年，合合信息推出了名片全能王企业版，提供集中管理名片、分级管理员工权限、指派任务、跟进商谈进展等创新功能，并快速实现与CRM、Outlook和Excel等企业办公工具的无缝对接。这使得名片全能王可以作为企业管理系统的前端，帮助企业管理海量客户名片。
目前，名片全能王的全球用户已突破2亿，支持中、英、德、法、日、韩、俄等55种语言，是全球下载量最大的名片管理软件。
然而，名片全能王并不想成为一个单纯的名片管家。
在积累了庞大用户数据的基础上，合合信息针对B端推出了启信宝。在整个架构中，名片全能王是个人信息的流量入口，而启信宝则是企业信息的流量入口，可以通过100多个维度查询企业真实数据及运营状况。
启信宝拥有国内7 500万家企业的实时经营数据，因此这些信息可以反哺名片全能王，在交换名片时第一时间了解对方企业信息。一个服务C端，一个服务B端，合合信息实现了个人与企业信息的互联互通。
基于个人和企业的信息数据打通和沉淀，合合信息还可为银行、金融、证券、物流等行业提供OCR人工智能解决方案，提升产品的服务价值。例如，证券公司移动开户系统的身份证识别，保险公司的驾驶证、车辆合格证识别系统，eBay的银行卡识别系统等。
征信公司盈利模式范文5
【关键词】P2P网络小额信贷 风险 监管
一、引言
P2P网络小额信贷，是一种将互联网和小额借贷结合在一起的创新型民间借贷模式。在此模式下，有投资意愿的个人以获得一定收益为前提，通过第三方平台，将资金出借给他人。它有助于搞活民间金融，使民间闲置资金得到更好的利用，解决个人、中小企业的融资难题。2007年8月，我国第一家P2P网络信贷公司――“拍拍贷”在上海成立。2011年以后，P2P行业进入野蛮生长阶段。到2012年末，全国P2P公司已从2009年的几十家发展到将近300家，规模达到600亿元。
在迅猛发展的背后，P2P网贷平台也存在着一系列问题。作为一种新型融资手段，P2P网贷平台基本处于无准入门槛、无行业标准、无监管机构的“三无”状态。“卷款跑路，挪作他用”的现象频繁发生，致使投资者损失惨重。据统计，全国累计已有119家P2P平台“倒闭”或“跑路”，涉及资金约21亿元。
二、当前P2P网络信贷平台存在的主要问题
（一）借款人信用违约风险
与传统的信贷形式相比，P2P网络信贷平台上借款人的信用违约风险更大。其主要原因有以下几点：首先，借款、审核程序简单。借款人只需填写个人资料、借款用途等信息，经网站简单审核后就能拿到贷款，无需抵押，因此平台缺乏对借款者的有力约束。其次，平台对违约借贷人缺乏有效制裁。列入黑名单是比较常见的方法，借款人违约成本很低。另外，P2P市场普遍高利率也是增加信用违约风险的一个重要因素。经济状况恶化的借款人可能会因负担不起高利率而不得不拖欠贷款。最后，网络的虚拟性也进一步放大了P2P市场的信用违约风险。由于缺乏有效监管，冒用他人材料、一人注册多个账户骗取贷款的情况数见不鲜。
（二）P2P机构的经营管理问题及道德风险问题
当前，经营管理问题制约着我国P2P平台的进一步发展。主要表现为以下几个方面：
1.坏账问题。P2P网贷平台还未被官方正式认可，因此无法像银行等金融机构一样拥有查阅用户个人征信的权利，这就加大了从源头上控制不良贷款的难度。为了吸引社会闲置资金，很多P2P平台为贷款人提供贷款保护，一旦借款人无法及时还款，P2P平台就需要为其垫付。目前，网贷公司担保倍数大都突破10倍警戒线，一旦发生系统性风险，大面积的违约将拖垮网贷平台。即使网贷平台仅充当信用中介，不提供贷款担保，坏账率过高也会使投资者望而却步，影响到平台的经营效益。
2.信息安全问题。网络技术的发展对P2P小额信贷来说是一把双刃剑。在相关技术的支持下，信用关系得以简单、迅速地发生，极大地降低了交易成本。但网络信息安全问题也困扰着网贷平台。黑客攻击网站，造成用户信息大量外泄，给用户个人带来极大损失。
3.经营上的不确定性问题。P2P平台业务种类、规模有限，缺乏固有的利润来源，受利率波动影响极大，具有经营上的不确定性。P2P公司的经营收入主要由两个部分构成，即会员费和根据交易额所收取的中介服务费。当市场利率升高时，投资者会倾向于选择银行理财等更为安全的投资方式，导致P2P平台活跃度下降、收益锐减。
4.道德风险问题。由于交易机制上存在的缺陷，P2P网贷平台也面临着极大的道德风险问题。目前，网贷公司可以通过开设第三方账户来调拨资金，因此存在利用账户沉淀资金从事高风险项目的可能性。
（三）市场准入门槛低，法律制度缺失，监管不到位
现阶段，成立一家网贷公司几乎没有门槛，只需拿到工商局的营业执照，在工信部备案即可。专门针对P2P网贷公司的法律制度和监管机构也没有建立起来，P2P行业完全处于监管真空状态。P2P行业鱼龙混杂，稂莠不齐，在市场异常火暴的背后也隐藏着巨大风险。近年来，非法集资、跑路问题频繁发生，敲响了行业的警钟。
三、促进P2P网络信贷行业健康有序发展的建议
（一）大力加强社会信用体系建设
跟传统的信贷形式一样，网络信贷要持续健康发展，离不开个人信用状况的改善。要大力加强社会信用体系建设，提高社会主体信用意识，建立个人信用数据库，加大对信用违约行为的惩罚力度。
（二）P2P公司提高自身经营管理能力，防患道德风险问题
针对坏账问题，P2P公司要从源头上把好关，严格信用认证、评估制度，对拖欠等信用违约行为采取有效制裁。同时，还应使担保金额与自身资产保持合理比例，增强抵御风险的能力。针对黑客攻击、用户信息泄露问题，要不断加强自身信息化建设，搞好网站维护；要善于利用法律的武器来维护自身的合法权益，严惩黑客违法行为。
针对平台违规利用第三方账户沉淀资金的道德风险问题，要提高网站的公开透明度，建立健全投资者对平台资金运用的监督机制，以维护广大投资者的切身利益。还可以委托银行等专业性金融机构来管理沉淀资金，降低资金使用风险、提高资金收益率。
（三）积极拓展新业务，创新盈利模式
追求利润是所有商业组织的重要目标，P2P网贷平台也不例外。当前我国P2P机构缺乏持续、稳定的盈利能力，收入来源单一、易受市场利率波动影响。对此，P2P行业必须积极开展新业务，创新盈利模式。如，实行收益多元化战略，将保障金、账户维护费、广告费等纳入到平台的收益模块中，增强自身盈利性。在追求经济利益的同时，P2P机构也应积极承担社会责任，树立良好的企业形象。如，可以发放专门针对贫困大学生的助学贷款和针对农户的种植贷款。
（四）提高行业准入门槛，制定法律法规，加强行业监管，整顿行业秩序
作为新兴行业，P2P网贷平台处于基本无管制状态，影响金融市场的稳定。对此，应逐步提高行业准入门槛，把资信状况差、实力薄弱、投机性强的机构阻挡在行业外。同时，要加紧制定行业法律法规，对网络信贷公司的性质、组织形式和经营范围等予以规定，明确信用交易中各主体的权利与义务。最后，还应设立专门的监管机构，对平台业务扩展、贷款发放等行为进行监督，严格取缔非法借贷平台。
四、结论
P2P网贷平台作为一种金融创新，有助于节省交易成本，提高社会闲置资金的使用率，搞活民间金融。但由于现阶段我国信用体系尚未完全建立，行业法律法规和监管机构缺失，网贷公司自身经营管理和道德风险问题突出，我国P2P行业的发展前景尚不明朗。对此，网贷公司要加强自身能力建设，积极开拓新业务，创新盈利模式。要防范道德风险，注重社会效益。政府要加强对P2P行业的监管，提高行业准入门槛，建立健全相关法律法规，营造充满活力、稳定有序的市场环境。要加强社会信用体系建设，为P2P行业的发展提供信用支撑。只有各方协同努力，P2P行业才能健康有序发展，成为民间金融事业发展的助推器。
参考文献
[1]刘文雅，晏钢.我国发展P2P网络信贷问题探究[J].北方经济.2011年第7期：90-92.
[2]倪月娟.我国P2P小额网络信贷研究[J].现代商业.2013年第27期：267-268.
[3]刘继兵，夏玲.发达国家P2P网络信贷监管的比较分析[J].武汉金融.2014年第4期：12-19.
[4]吴心怡.P2P网络信贷在国内的发展浅析[J].现代金融. 2014年第3期：30-31.
征信公司盈利模式范文6
该写字楼由平安信托于去年6月以44亿元的总价整体购入，定名上海平安大厦。今年这两栋总面积达8万平方米的写字楼已经完成装修，平安旗下包括万里通、平安好医生、平安好车等在内的互联网金融子公司纷纷从原先的总部办公地点搬迁到这里。
深圳平安金融科技咨询有限公司（下称“平安金科”）也驻扎于此。
在平安集团庞大的金融版图中，平安金科是一个特别的存在。平安金科一直是平安集团在互联网及相关领域的创新业务孵化器，诸多新公司、新业务都曾经借助平安金科之手破茧成蝶，比如陆金所、平安好房、平安好车、平安万里通等。
翻阅2014年中国平安的财报可以发现，在集团的整体架构中，平安金科的角色是与平安科技、平安数据科技以及平安直通并列的共享平台，为平安内部的互联网金融业务提供基础建设服务。
如今，搬抵新大楼的平安金科，所承载的使命似乎有了新的方向。
资产云
“危机感”几乎是平安集团的立身之本，2011年平安金科的创立也正基于此。当时在核心金融领域顺风顺水的平安开始意识到，尚不成气候的互联网金融或许可以有所作为。于是，定位创新孵化器，不断尝试、探索互联网金融新项目的平安金科由此诞生。
去年4月，曾任麦肯锡全球副董事的罗子斌“空降”平安金科担任总经理，在接受《21CBR》记者专访时，他坦言，彼时跨界进入互联网金融的企业陡增，作为一个全牌照综合金融集团，平安急需一个强有力的平台来主导这场市场变革。基于此，孵化项目均已各成一枝的平安金科便担此重任。
其实，集团对于平安金科的改变早有端倪。
公开资料显示，2013年末，平安金科股本7.3亿元，由平安创新资本全资持有。当年12月30日，平安集团就向平安金科注资8.2亿元，取得52.9%股权。随后，次年的4月和11月，平安集团又大手笔分别对平安金科注资20.5亿元和14.76亿元。前后共超过43亿元的注资金额，使得平安集团对平安金科的持股比例升至82.8%，与此同时，平安创新资本的持股比例则相应降至17.2%。
由此一来，从股权结构上看，平安金科正式升级成集团一级子公司，与信托、银行、人寿、产险等公司地位平齐，这也暗含了平安金科在集团内部定位的转变。而集团对于平安金科的有力注资，某种程度上也在给予其业务扩张的底气。
与此同时，平安金科的内部架构也进行了调整。在孵化项目的同时，平安金科也开始经营着自己的产品“一账通”――国内首家智能财富管理平台，让用户仅需要一个账户、一个密码、一次登录，就能够管理所有平安的资产账户，并实现客户迁徙。财报显示，2014年由“一账通”向核心金融业务迁徙的互联网用户达到510万人次。
一系列的变动，隐含深意。终于，在今年初发表的新年致辞中，平安集团董事长马明哲揭晓了平安金科的新角色。
马明哲表示，平安围绕“医、食、住、行、玩”等需求，从生活切入，搭建互联网金融平台，初步形成了“四个市场、两个聚焦、一扇门”的战略体系。其中，“两个聚焦”指的就是资产聚焦云和健康聚焦云，资产聚焦云的核心就是平安金科目前的主打产品“一账通”。
罗子斌向记者解释，平安金科孵化器的作用还会保留，但是“一账通”的重要抓手作用已经确立。最关键的是，一方面要将“一账通”用户从平安内部用户向外部用户延展；另一方面，对于账户的定义也从传统金融账户拓宽至更多生活类账户。
服务端
诺贝尔经济学奖获得者罗纳德.哈里.科斯曾将在中国经济改革中，由民间边缘力量主导运作、自下而上的改革称为“边缘革命”。
“一账通”升级的背后也是一场以互联网金融为主导而发起的“边缘革命”，将原本中高净值人群享有的财富管理大众化。
8月13日，平安金科正式公布了“一账通”的最新定位――中国首家智能财富管理平台。在原有账户整合的基础上，融合了更多的综合服务和产品组合，名副其实成为互联网金融的前端入口。
全新的“一账通”计划整合包括平安与非平安用户的存款、信用卡、保险、车辆和房产等在内的资产账户，以“三合”为战略――整合所有的资产信息；全面分析财富情况，包括流动性、信用、保险等；根据对用户的全面了解，设计出个性化财富管理方案。
相比从电商、社交、消费场景向金融衍生，从金融直接切入的平安金科，并不在意通过产品销售能够获得多大盈利，而是在于通过金融服务本身提高用户黏性。 一账通战略布局
“你可以观察到从社交、电商切入金融领域的，是以产品为导向，告诉你可以买这个产品，收益率12%，或者是去贷款，全部是以产品为导向。但实际上，卖金融产品不像卖衣服，它要基于用户的需求结合场景才能够成功，所以‘一账通’最大的特点是，我们以服务出发，而不是以产品为导向。”罗子斌说。
如果将一些跨界互联网金融企业的发展路径简单概括为单向的“电子钱包―消费场景―理财产品”，那么平安金科提出的“服务综合”、“产品组合”的产品逻辑则延续了平安互联网金融的特征：全面、普惠与开放性。
用户在传统金融领域最集中的五种行为分别是：存款、投资、保险、消费、贷款。不同的生命周期会有不同需求，互联网金融也同样可以囊括，且缺一不可，这样才能真正做到透明、快捷。
罗子斌认为：“优质的金融服务是在知道用户收入、流水状况、风险偏好基础上，提出很多不同的建议。比如，你的风险喜好过低或者过高时，就调整投资配比。甚至能够做到，从用户不同的信用卡流水来看，可能要停止刷某张卡，因为它的利率较高，或者是还款期太短。”
此前，平安金科和深圳前海征信中心股份有限公司合作，推出“财富信用”活动，未来“一账通”将加入增信部分，从金融和生活资产再延伸到虚拟资产。
事实上，在成熟市场，资产管理行业销售的是专业服务而非产品。罗子斌透露，下一步突破性的产品组合――私人投资顾问也将登陆“一账通”平台。他强调：“我们的愿景是通过‘一账通’这个线上私人投资顾问，让用户每天只花一杯咖啡的钱就能享受到国际领先的Robo-Advisory（智能投资理财顾问）服务。”
谈及盈利模式，罗子斌直言要“放长线钓大鱼”：“每一个业务都必须有盈利，才能证明做的东西有价值。但互联网金融与传统业务的逻辑差别在于，它的出发点不是要赚很多钱，而是服务好用户，自然而然就形成盈利模式。”
不过，最新的数据显示，截至今年7月底，“一账通”已经拥有近6000万注册用户，管理的财富资产超过7000亿元。
整合加速
随着“一账通”的转型，平安对于互联网金融的整合也在不断提速，几乎所有的调整都旨在变得更全方位、更开放以及更大众化。
7月18日，平安宣布旗下平安付与万里通进行业务整合，协同双方的核心产品壹钱包、支付插件、积分管理等，着力打造平安互联网金融业务除了陆金所、平安好车、平安好房等业务之外的又一极。
消息3天后，平安又宣布由直通贷款业务、陆金所辖下的P2P小额信用贷款以及信用保证保险事业部三个业务群剥离后成立“普惠金融”部门，线上线下业务整合也已完成，上海总部同样位于徐汇滨江的上海平安大厦。新一轮业务重新梳理后，平安普惠成为目前中国最大的消费金融公司。
8月13日，剥离P2P业务后，陆金所转身与前海征信联手打造P2P行业的“”，提供全流程一站式互联网投融资服务的开放平台，提供P2P、保险、票据、基金等投资理财服务。
在外界看来，这一系列动作预示着平安旗下互联网金融子公司单独剥离上市的脚步已经越来越近。
平安集团首席财务执行官姚波此前接受媒体采访时表示，过去平安有三大传统业务――保险、银行和资产管理，但未来平安的业务板块就是两大块：传统金融和非传统金融。
在今年初的业绩会上，平安集团总经理任汇川也公开表示，包括陆金所、万里通等互联网金融机构的上市问题，只要是对公司长期发展和股东有利的，平安保险集团一直保持开放的态度。
