担保调查报告范例

一、指导思想

本着“情况属实、复审严格、责任明确”的原则，按照职能部门初核、县政府审批的要求，通过采用更加透明的操作流程、更加公开的评审机制和更加具体的担责细则，以及将业务最终审核权上收至县分管领导，进一步严格贷款担保审批权限，有效降低盛达担保公司业务风险发生概率，在缓解中小企业贷款难、促进中小企业发展的同时，保证国有资产不受损失。在盛达担保公司保证金、注册资本金不足的情况下，强化与政府债务偿还基金、康达公司、应急互助基金等之间的相互补给流动，做到专款专用，实现业务正常开展。

二、办理流程

（一）企业申请。

企业填写《申请贷款担保登记表》并提供法人营业执照、法人代码证及税务登记证，法人代表证明、注册资本验资报告、当期财务报表及过去年份的年度财务报表，项目可行性报告及主管部门批件，企业生产经营情况简介等资料。

（二）前期调查。

盛达担保公司指定2-3名具备良好的职业操守和专业的财务知识的调查人员，实地查看企业资产和生产经营情况，填写《贷款担保申报表》，形成调查报告。

摘要：本文阐述了提高大额信贷业务质量，有效防范风险，在严格执行授信集中度管理要求下，进一步采取措施严控大额贷款风险，促进业务健康发展。

关键词：农信社;大额信贷;风险;路径

提高大额信贷业务质量，有效防范风险，在严格执行授信集中度管理要求下，进一步采取措施严控大额贷款风险。县级农信社法人机构应建立大额信贷业务全流程管理机制，落实授信业务申请、受理与调查、审查、风险评价、贷款审批、合同签订、贷款发放、贷款支付、贷后管理、回收与处置等各环节、各岗位的责任。

一、规范大额信贷业务管理

大额信贷业务必须逐级申报审批完成评级与授信，在审批核准的授信额度和授信有效期内给予授信支持。

（一）做好贷前管理的两个环节

一是业务申请。申请人直接提出书面申请，说明授信种类、用信种类、金额、期限、用途、还款方式、基本经营状况、偿还能力和抵押担保方式，并按要求提供有关材料。二是申请受理。业务发起机构根据信贷业务的种类、产品不同，按照受理时限要求完成主体资格和材料初审工作。

［摘要］企业并购是寻求企业规模化、多元化和多样化发展快速扩张的途径之一。从并购的流程看，并购可以分并购的准备阶段、并购的实施阶段和并购的整合阶段，尽职调查是并购准备阶段的重要过程，而财务尽职调查正是尽职调查中极为重要的一个环节。文章对财务尽职调查存在的问题进行探讨，并进一步提出如何提高财务尽职调查报告质量，从而提高并购案成功率的对策。

［关键词］并购;尽职调查;财务尽职调查

1引言

尽职调查广泛应用于并购，主要包含以下七要素:一是公司基本情况，包含基本信息、股东出资和历史沿革、公司实际控制人、人力资源结构、社保及住房公积金缴纳情况;二是公司经营情况，包含经营情况概述、存货及成本构成分析;三是财务信息分析，包含财务信息质量、财务会计核算、会计报表分析、资产状况分析;四是行业情况，包含行业政策及对公司影响、行业竞争格局和未来行业发展趋势、行业发展趋势、公司发展战略以及行业面临的风险和机遇;五是税项，包含税率、缴税及申报情况;六是关联方关系及交易包含关联方关系、往来余额、交联交易、抵押及担保情况;七是公司存在的主要问题和建议，包含财务、会计核算不完善部分以及相应改进措施等。

2概念

尽职调查亦称审慎调查，通常指在并购过程中，并购者在与目标企业经过协商，达成初步合作意愿后，并购者对目标企业一切与并购有关的事项进行现场调查、资料分析的一系列活动。财务尽职调查是指由专业财会团队为还原真实的目标企业财务状况，对于被并购决策与否以及并购方案提供有效的财务支撑。财务尽职调查应关注的事项包括:目标企业历史沿革，组织架构，财务状况，经营成果，关联方及关联交易，财务会计核算，税项，以往接受外部审计情况等。

3现状及存在的问题

摘要：近年来，我国商业银行建立了较为完善的内控管理机制，从制度和操作两个层面加强对信贷业务管理，积累了先进经验，取得了一定成效，但由于商业银行过于注重发展速度，导致不同程度地存在信贷管理不完善、制度执行不力、风险意识不强等问题。因此，在目前银保监会强监管的形势下，商业银行应进一步完善信贷管理制度体系，强化内部控制和内审监督作用，加强教育培训，增强员工的风险意识，对信贷业务存在的风险做到早识别、早预警、早发现、早处置，保障和实现信贷业务的健康可持续发展。

关键词：商业银行；风险防控；贷前调查；评审；操作流程

一、商业银行信贷业务存在的主要问题

目前，我国商业银行信贷业务问题主要集中在贷前调查、评审审议、合同签订、发放支付、贷后管理等环节。

（一）贷前调查方面问题

贷前调查流于形式，没有按照信贷管理制度规定进行调查，未对现场调查情况进行记录，甚至没有开展实地调查；未严格审核借款人提供的申请贷款材料，未及时识别和发现借款人伪造的虚假资料；没有进行必要的外部调查，包括对借款人的上下游企业及关联企业进行调查核实，没有核实担保人和抵质押物的实际情况；个别客户经理没有进行实地调查仅凭个人感觉就形成了调查报告，甚至个别客户经理让借款人贷前调查报告；部分贷前调查报告流于形式，质量不高，反映信息不完整、不准确，导致贷中审查依据不足；续贷时未对借款人的经营状况进行调查等问题。

（二）评审审议方面问题

[摘要]中小企业是我国国民经济的重要组成部分，经济发展进入新常态，中小企业融资问题备受关注。需借助金融科技力量，优化社会信用体系，解决融资难融资贵问题。

[关键词]中小企业融资；信息不对称

据中国人民银行《2018中国小微企业金融服务报告》中的数据显示，我国中小微企业贡献了50%以上的税收、60%以上的GDP、70%以上的技术创新、80%以上的城镇劳动就业、90%以上的企业数量[1]。2018年以来，外部环境复杂多变，国内经济周期性和结构性问题叠加，中小企业发展面临巨大考验。党中央、国务院多次研究部署缓解中小企业融资难融资贵问题，2018年11月河北省政府办公厅根据本省实际印发《河北省支持中小企业融资若干措施》，中小企业融资问题得到一定改善，但依然是金融服务的短板。

1河北省中小企业融资现状

1.1企业资金短缺

河北省的民营企业中，高能耗产业占有较大比重，企业转型升级、创新发展的任务较重，需要大量资金支持。为推动产业转型升级，我省大力发展科技型中小企业，但科技研发需要大量资金投入，企业自有资金难以满足需求。根据对河北省200余家中小企业的问卷调查结果分析，89%的企业存在资金短缺情况，科技研发、扩大生产规模、原材料与人力成本上升是企业融资的主要原因。企业资金短缺，筹措资金无法及时到位，导致部分企业停产，偿债能力下降，企业信用受到重大影响，部分企业因此破产。

1.2企业融资渠道少

2011年是我国“十二五”规划开局之年。由于我国经济遭受了最严峻的考验，虽然取得了不低于9%的GDP增长率，但也为此付出了高昂的代价，如金融风险不断累加，产能过剩等等。在经济结构转型和调整中，我国经济仍然险象环生、艰难前行。在世界经济缓慢复苏，对外贸易订单减少、国内消费疲软的不利形势下，我国胶鞋制造行业依然稳步向前。根据胶鞋分会对29家会员单位统计，2011年我国胶鞋制造行业工业总产值达到68.14亿元，与上年相比增长14.19%，其中，胶鞋的总产值增加了4.91%。产品销售收入为83.37亿元，比去年同期增加近20%。但是，由于国内原材料大幅上扬、员工工资增加、房租上涨等原因，造成利润总额却较2010年减少5%。出口胶鞋产量与去年相比，下降了5.24个百分点，但是出口创汇总额却增长了38.25%，这说明我国出口的胶鞋的附加值大大提升了，详见表1。我国胶鞋制造行业虽然保持稳步增长，但仍面临着多方面的压力。   1综合生产成本上升导致企业利润空间缩小   生产成本将继续主导胶鞋市场的价格。2011年我国丁苯橡胶市场价格涨幅达48%，顺丁橡胶涨幅为34%；天然橡胶均价超过每吨3.3万元，涨幅也达到28%。2011年前10个月，橡胶制品行业销售成本同比上升29.2%，其中，轮胎制造行业上升31.9%，再生胶行业上升32.6%。中国石油和化学工业联合会表示，预计2012年国内合成橡胶市场价格与2011年持平或略有上升；天然橡胶市场价格可能继续回落，但幅度不会很大，整个橡胶制品行业生产成本仍将继续高位运行。另一方面，由于招工难、国家提高最低工资标准等因素的影响，胶鞋行业用工成本平均上涨20%至30%。不少鞋业公司经理表示，近年来经济形势低迷，企业利润不高，如果通过大幅度提高工资来吸引工人，企业将承受巨大压力，这并不现实。另外，由于人民币汇率不断上升，进一步加大了企业的汇兑损失，出口成本显著增加，部份订单已经开始向越南、印度尼西亚等东南亚国家转移。   2欧债危机导致出口量下滑   自2010年二季度开始，中国对欧盟的贸易增速进入了下行通道，随后的欧债危机使得中国胶鞋出口处于前所未有的困难境地。2011年我国胶鞋行业的出货值由2010年的59592万双下降到51829.67万双，同比下降13.3%，胶鞋的出口量下降了5.24%。同时，国内胶鞋市场需求增长有限，尤其是中高档胶布胶鞋国内市场已经高度饱和，市场低迷，仍然保持着2424.82万双的库存量，供需矛盾将会更加突出。再者，欧美国家失业率居高不下，消费者信心指数低下，这便直接冲击了中国胶鞋对欧美出口的态势。如2011年以来就出现过部分出口鞋企在发货后，客户因消费信心不振而拒收的尴尬情况，甚至企业货款也被一些客户长期拖欠，影响到出口企业的正常经营。在被视为“中国外贸风向标”的广交会上，多个出口企业表示，欧债危机使得产品订单减少。   3信贷困难使中小型胶鞋企业面临资金链断裂的危机   根据《资本市场与中国企业家成长：现状与未来、问题与建议——2011•中国企业经营者成长与发展专题调查报告》的调查结果表明，企业规模越小，认为“银行贷款能够满足企业正常生产经营”的需要和“银行贷款能够满足企业外部扩张融资的需要”的企业家比重越低。当前，银行贷款利率水平市场化趋势更为明显，但相对于大企业，中小企业及民营企业获取的资金成本更高。调查结果显示，62.3%的小型企业银行贷款利率高于基准利率，而大型企业的这一比例为27.2%；大型企业还获得了更多的优惠贷款，有13.6%的大型企业银行贷款利率低于基准利率，而小型企业的这一比例仅为2.5%。2010年以来，央行的一系列紧缩措施使得银行信贷额度全面收紧，在银根紧缩的背景下我国鞋企普遍面临着企业运营成本增加，利息等财务费用支出增加，利润空间被压缩等巨大压力，其中，以中小型鞋企融资难更显突出，许多中小鞋企在“钱荒”危机下扎堆倒闭，中小型鞋企经营环境堪忧。   4国际贸易保护壁垒重重   近年来，不利于我国鞋类出口的消息频频传来，如欧盟实施的偶氮、邻苯二甲酸酯、REACH高关注物质、重金属铅含量、富马酸二甲酯等化学物质检测已成为欧盟抵制中国鞋类产品的有力武器。拉美国家对中国鞋类产品进口的限制进一步升级。2011年1月墨西哥Guanajuato州制鞋工业协会提出调查中国鞋类的含铅量；2011年9月墨西哥召开国际鞋类会议，呼吁联合抵制中国鞋类产品进口；巴西政府宣布从2011年10月4日起，中国产皮鞋必须逐一获得事先审批后才能进入巴西市场，审批时间可能长达60天；厄瓜多尔政府决定对每双半成品鞋征收6美元关税，而厄国90%半成品鞋来源于中国。由于中国制鞋业对外投资模式欠佳，低价鞋很容易冲击国外的制鞋业，因而受到了当地鞋商的不满和排挤，从而造成了震惊中外的西班牙爱尔切市烧鞋事件，无独有偶，两年之前俄罗斯也发生过中国鞋被查扣的事件，造成高达3亿元的损失。面对重重迷雾，中国胶鞋行业想要走出困境，政府、企业和相关部门必须从五方面积极行动起来。   第一，进一步支持行业进行技术改造和产品升级。政府和行业协会要引导企业培育自主知名品牌，加大研发投入，提高出口产品附加值，坚持走国际化、品牌化和专业化道路。同时，企业可以通过改变货款交付方式、加速产品创新和开拓新兴市场等方式，最大限度减低欧债危机带来的风险。   第二，寻找适销对路的合成橡胶来替代天然橡胶。由于天然橡胶易受气候，人民币汇率和进口国政治因素等多方面的影响，价格较高，因此，合成橡胶的应用越来越广泛，并且具有较高的可塑性和可控性。伴随着合成橡胶工业的不断发展，其价格也越来越具有竞争性。当天然橡胶供应紧张或价格上扬时，制鞋厂商可以选择使用合成橡胶来作为补充或者替代。   第三，胶鞋生产应更加强调安全健康标准。我国已经于去年7月1日开始强制实施《胶鞋健康安全技术规范（GB25038-2010）》和《布面童胶鞋标准》，对胶鞋类产品的健康安全、物理安全方面进行了强制性管控。企业不仅要有品牌、质量意识，还要有健康安全和标准化意识。今后，胶鞋生产企业和经销商应做好前期各项准备工作，对新标准中要求的技术指标以及在生产技术中如何控制等问题有准确的把握，特别要加强鞋帮、鞋里、胶制部件等原材料的进货检验，使用符合国家强制性标准的材料，避免出现产品质量不合格的情况。#p#分页标题#e#   第四，政府应加大对中小型企业融资便利等政策扶持。中小企业是国民经济的重要组成部份，是推进我国经济发展的中坚力量。但受企业资产有限、信用评级不足等诸多内外因素约束，中小企业融资难题一直是约束中小企业进一步做大做强的现实制约。政府应该撮合构筑银企合作平台，形成长效融资机制，完善中小企业信用担保体系，推动各级政府、企业、行业协会等牵头出资，组建多层次、不同类型的信用担保机构，着力解决中小企业融资的瓶颈问题。   第五，充分发挥鞋类行业协会的作用，及时收集和国内外制鞋行业的新动向，贯彻国家的环保标准，引导企业加强技术管理的创新和质量的提升。同时，提出有效应对各种贸易保护主义的措施，帮助企业规避出口风险。

摘要：在市场化经济下，企业尤其是大型企业集团，投资是其重要的基本经营活动之一，控制企业的投资风险，评估企业的投资价值，实现目标企业的投资，对于拟投资企业的财务尽职调查尤为重要。为了控制拟投资企业的风险，多方面了解企业的相关信息、风险点，从而对目标企业的综合评价，出具客观的分析报告，从而有利于企业股东作出投资建议。本文将从财务尽职调查的概念入手，尽职调查的现状及存在的问题以及解决问题的策略，结合实际行业情况，对目标企业财务尽职调查的内容进行相关探讨。

关键词：尽职调查;问题;对策

成功的企业通过投资目标企业，将经营规模进行扩大，使企业能够占据更多的市场份额，增强企业品牌影响力，提升企业的综合竞争力获取超额利润。但是在投资目标企业时会出现各种各样的风险，财务尽职调查是防范目标企业投资风险的重要手段，企业投资的成败会受到财务尽职调查结果的重大影响，因此在本文中主要分析了财务尽职调查的特点、现状及解决策略进行相关探讨。

1尽职调查的概念

财务尽职调查，通常是指投资人在与目标企业达成初步合作意向后，经协商一致，投资人对目标企业的历史数据和资料、市场风险、管理风险、产品风险、资金风险以及一切与投资有关的事项进行现场及第三方调查、资料收集、数据分析的一系列活动。尽职调查的目的是判断目标企业的价值，以及为目标企业投资所承担的投资风险，进而保护投资者的利益，并助推双方企业形成合作共赢，共创价值，共享成长。

2财务尽职调查的现状及存在的问题

尽职调查人员对目标企业投资价值的判断及风险评估非常重要，财务尽职调查的效果取决于投资方的情况、基于投资方的情况，目前尽职调查的现状及存在的问题有以下几个方面。

一、中小企业融资现状   中小企业融资指金融机构针对中小企业推出的定制化融资解决方案，提供用于补充企业流动性资金周转等合法指定用途的融资款，而对中小企业的定义主要是指注册资金50万元以上，经营期限在1年以上的以小型制造业和服务业为主的企业。融资难作为国内众多中小企业特别是中小IT企业的发展瓶颈，主要表现为金融资源与其在国民经济和社会发展中的地位不相称为核心的内强外弱的先天不足、融资成本以及门槛高、活跃于民间资本等特点。其主要表现为：   （一）内部融资强外部融资弱。我国大多数中小企业属于技术和市场相对成熟、发展较稳定的劳动密集型企业，其竞争优势来自于低廉的劳动成本。所以，一般企业的发展主要靠自身积累。但是，企业内部留存收益的积累是有限的，随着企业的不断扩大再生产，内部融资只能极大地制约企业的快速发展和做强做大。   （二）作为外部融资重要渠道之一的银行贷款，基于中小企业规模相对较小、经营变数多、风险大、信用能力较低等一系列原因，使得中小企业外部融资约束仍与大企业存在不小差距。证券市场的门槛较高，上市成本较高，市场风险大使得中小企业通过有价证券方式获得外源性资金的比例下降。而创业板的推出可谓为中小企业创造良好的融资环境，中小企业应该抓住机会争取外源性资金。　　   （三）融资成本居高不下。高融资成本成遏制中小企业融资扩张又一重要因素。据中国中小企业金融制度调查报告显示，目前中小企业融资成本一般包括：贷款利息，包括基本利息和浮动部分，浮动幅度一般在20%以上；抵押物登记评估费用，一般占融资成本的20%；担保费用，一般年费率在3%；风险保证金利息，绝大多数金融机构在放款时，以预留利息名义扣除部分贷款本金，中小企业实际得到的贷款只有本金的80%，以1年期贷款为例，中小企业实际支付的利息在9%左右，约高出银行贷款率的40%以上。   （四）青睐民间资本。基于我国的高储蓄率，民间资本充裕，特别是以浙江、广东为代表的经济发达的沿海地区，活跃的民间借贷市场在一定程度上为中小企业提供了便捷的融资途径，但民间融资活动仍不可避免地存在一味逐利、缺少法律和制度的规范的局限。   二、内外源融资概念提出   内源融资是指企业不断将自己的储蓄(折旧和留存盈利)转化为投资的过程。它包括两方面：积累资金和沉淀资金。积累资金是企业税后利润用于扩大再生产的部分；沉淀资金是企业折旧资金在固定资金更新期限到来之前处于生产过程之外形成的“闲置资金”。   内源融资的资本形成具有原始性、自主性、低成本性和抗风险性等特点，是中小企业生存与发展不可或缺的重要组成部分。其中，留存盈利是企业内源融资的重要组成部分，是企业再投资或债务清偿的主要资金来源。以留存盈利作为融资工具，不需要实际对外支付利息或股息，不会减少企业的现金流量，当然由于资金来源于企业内部，也不需要发生融资费用。而外源融资是指吸收其他经济主体的闲置资金，使之转化为自己投资的过程。它对企业的资本形成具有高效性、灵活性、大量性和集中性等特点。外源融资又分为直接融资和间接融资，而直接融资又分为股权融资和企业债券融资两种方式。   在经济日益市场化、信用化和证券化过程中，外源融资将成为中小企业获取资金的主要方式。但是内源融资依旧占据中小企业融资的主导地位，据世界银行国际金融公司中国项目开发中心，以随机抽样调查方法对成都、绵阳、乐山三地601家中小企业流动资金来源结构的调查显示，企业内部自身积累78.1%、向银行贷款9.65%、民间借贷5.07%、商业信用3.25%、其他非正规融资3.93%。   外源融资中，由于我国《公司法》还规定，股票上市公司股本总额不得少于5000万元，公司生产经营必须符合国家产业政策，从严控制一般加工业和商品流通企业；中小企业由于受各种因素的制约；经营规模偏小，且大多为一般生产加工企业和流通服务性企业；与公司法规定的上市条件相差甚远，自然被股票市场拒之门外。外源融资中还包括间接融资，是指通过金融中介机构充当信用媒介而实现融资的一种方式，它具有间接性、短期性、可逆性和非流通性等等性，是中小企业融通资金的一种重要方式；近几年，政府主管部门出台了不少旨在强化对中小企业发放银行信贷的政策，股份制商业银行、城市商业银行、农村信用社等地方性金融机构也竭力支持民营企业的发展。间接融资即债务融资已经成为民营企业融资的重要来源。   三、因素剖析   中小企业的融资问题一直以来是我国经济发展中的问题，通过分析其制约因素，可以归结为外部环境因素及中小企业自身因素，对制约因素的分析是解决问题的先决途径。外围环境因素表现为：1、政府对大企业的政策倾斜；2、银行金融机构的运作机制约束中小企业融资，同时缺乏与中小企业相适应的金融机构；3、信用担保体系僵化；4、直接融资渠道狭窄；5、法律体系有待健全；6、中小企业素质较低，信用状况较差，缺乏担保物和人才。四、案例引入2009年的12月31日，浙江泰隆商业银行成功开设了金华分行，这意味着金华的中小企业将能体验最快3小时发放无抵押贷款的高效服务。泰隆银行始创于1993年，总部位于浙江台州，一直坚持中小企业成长伙伴的市场定位，在长期的实践中形成了一整套有效解决中小企业融资难的经营模式。据统计，泰隆迄今已累计向小企业发放贷款近20万笔、1000多亿元。为了更好地了解客户的需求和风险，泰隆银行培养了一支占员工总数40%以上的客户经理队伍，全面细致地掌握信息以服务客户。可以让客户三天内甚至三小时拿到无抵押贷款。据不完全统计，目前泰隆银行已经帮助近10万小企业主和个体工商户等实现了扩大生产和经营，帮助数以万计的创业者、失地农民、外来务工人员实现劳动致富，获得了客户的广泛认可。   2010年上半年，金华市中小企业贷款余额1279.61亿元，比年初新增247.64亿元，占全部新增贷款的62.93%，高出全省平均比重12.5个百分点，其中小企业新增贷款占全部新增贷款的51.36%，位居全省第二，比全省平均比重高出23.66个百分点。在金融服务和金融产品创新上，金华市的许多做法一直在全国或全省率先推出，譬如市财政与市经委拿出专项资金存放在金融机构，共同建立解决融资难的“中小企业服务中心”；推出“小企业风险补偿”，对小企业发放贷款给予一定的风险补助等等。与此同时，贸易融资作为工行金华分行的创新融资产品以企业优质的应收账款或存货作为质押，借款企业无须再提供固定资产做抵押或找担保单位，贷款利率也相对一般流动资金贷款低。该产品解决了小微企业无抵押、担保难、筹资成本高的困惑，也有效阻断了企业间因关联互保而产生的连带风险，为企业建立了一堵看得见的金融防火墙。上半年仅此项业务，融资余额就达16.88亿元，其中小企业融资余额达6.91亿元。#p#分页标题#e#   五、中小企业融资难解决措施   （一）政府层面：加强对中小企业的扶持力度。   1.政府要认清向中小企业提供资金的重要性，采取措施来解决中小企业融资问题。2.需要政府建立和完善中小企业扶持政策体系。3.建立健全信用评审和授信制度。   （二）金融体制层面：建立完善融资体系，强化金融支持。   1.完善银行金融机构的中小企业信贷机制。2.大力发展中小企业金融机构。3.大胆尝试股权和债券融资。4.规范民间资本融资。5.建立中小企业风险投资公司和风险投资基金。   （三）信用体系层面：加快建立信用担保体系。   （四）法律制度层面：完善法律体系。   （五）企业自身层面：整顿和提高中小企业整体素质。   1.改善中小企业的管理制度。2.健全中小企业财务制度。3.树立诚信的观念，杜绝商业欺诈行为。4.树立品牌意识，提高市场认知度。